— Почему растет спрос на услуги семейных офисов?
Фото: Предоставлено Julius Baer
— Мир претерпел значительные изменения за последние несколько десятилетий. Объемы частных капиталов и количество состоятельных лиц показали многократный рост. Эти перемены связаны главным образом с ростом развивающихся экономик, таких как Китай, Россия и Индия. Таким образом, количество семейных офисов увеличивалось по всему миру.
— Какие услуги наиболее востребованы клиентами в настоящее время?
— Тенденции в отношении спектра услуг различаются в зависимости от региона. Тем не менее наиболее востребованными услугами по-прежнему остаются доверительное управление капиталом и активами. В течение последних лет можно было наблюдать изменения в отношениях между семьями и их семейными офисами. В прошлом такие офисы работали с семьями десятилетиями, управляя капиталами, которые формировались несколькими поколениями. Эти офисы были практически частью семьи. Теперь же с ростом количества новых состоятельных семей на первый план вышли профессиональные характеристики таких офисов, в то время как семейственность уходит в прошлое.
— Чем отличаются семейные офисы США, Европы, Азии и России и почему?
— Можно отметить существенные различия в видах инвестиций, которые осуществляют различные семейные офисы. В частности, семейные офисы в России и Азии уделяют основное внимание классическим инвестициям, в том числе в недвижимость класса "люкс" и активы в развитых экономиках. В то же время клиенты в США и Европе предпочитают вложения в развивающиеся рынки, инновационные подходы к инвестициям и в целом более толерантны к риску. В вопросах инвестирования не существует стратегии, которая подошла бы всем одинаково. Поэтому семейные офисы предлагают своим клиентам множество инструментов инвестирования — от классических до инновационных — в зависимости от их отношения к риску. В этом плане банки, обслуживающие частных состоятельных клиентов, обладают экспертизой во всех сферах инвестиций. Семейные офисы специализируются в любых инвестициях, какие бы их клиент ни предпочел.