Владелец ВиЭйБи Банка нидерландская группа Kardan решила продать банк и лизинговую компанию группе неизвестных инвесторов за 53 млн евро. В результате сделки Kardan получила убыток в 30 млн евро, не считая потерь банка почти на 1 млрд грн, списанных с капитала в последние два года. Эксперты констатируют, что многие игроки начинают использовать улучшение ситуации на банковском рынке для выхода из Украины.
Инвестиционная группа Kardan N. V. вчера объявила, что принадлежащая ей TBIF Financial Services B. V. продала 84% акций ВиЭйБи Банка. Пакет акций купил пул международных инвесторов, состав которого не разглашается. Сделке предшествовало два этапа наращивания доли TBIF: сначала с 49% до 71%, а в декабре после увеличения уставного капитала на 550 млн грн — до 84%. После продажи TBIF получит эти средства обратно. "Сумма сделки за 84% банка составила 550 млн грн, или 53 млн евро",— сообщила Ъ директор по инвестиционным отношениям Kardan Каролин Фогельцанг. Но TBIF не смогла заработать на сделке, убыток составил 30 млн евро.
В рамках сделки банку была продана компания "ВиЭйБи Лизинг", также принадлежавшая TBIF. Формально в группе остаются компании "ВиЭйБи Капитал", "ВиЭйБи Страхование", "ВиЭйБи Жизнь", "ВиЭйБи Экспресс", "ВиЭйБи Эссет Менеджмент" и "ВиЭйБи Пенсия". Распределение долей после завершения сделки неизвестно, но по итогам увеличения капитала суммарная доля гражданина России Сергея Максимова, его семьи и близкой к ней компании "Бауман Трейд" снизилась с 27% до 16%. Источник Ъ, близкий к сделке, сообщил, что в результате смены акционеров владельцами миноритарных долей стали представители топ-менеджмента банка, получившие широкие полномочия.
Другой источник заявил, что покупателями выступили несколько россиян, хотя сделка структурирована через портфельные фонды. Еще один собеседник Ъ отметил, что они "не совсем русские", и одним из их представителей в наблюдательном совете должен стать Денис Мальцев — глава совета банка "Глобус", который участники рынка связывают с народным депутатом Василием Горбалем.
Необходимость нарастить капитал перед продажей могла быть обусловлена отрицательным финансовым результатом — за прошлый год убыток банка составил 621 млн грн, достигнув за последние два года 936 млн грн. "Капитал увеличивали, чтобы выполнить требования НБУ и поддержать платежеспособность банка. Если бы этого не сделали, в банк могли ввести временного администратора, и акционеры потеряли бы рычаги управления и скорее всего банк. Его продали потому, что нашли покупателя и решили выйти из этого актива. Лизинговая компания была присоединена для увеличения капитала и сокращения персонала с целью минимизации убытков",— отметил директор инвестиционно-банковского департамента ИГ "Сократ" Владимир Клименко. Убыток был сформирован за счет уменьшения процентных доходов на 247 млн грн, роста отчислений в резервы на 60 млн грн и административных расходов на 548 млн грн. Источник Ъ рассказал, что капитал увеличили уже новые акционеры, но это не будет отражено в отчетности банка.
Собственный капитал банка по итогам года составлял 280 млн грн, регулятивный — 1,07 млрд грн. С учетом увеличения уставного капитала его капитализация должна была достигнуть 1,62 млрд грн, а значит, 84% акций можно оценить в 1,36 млрд грн, или 130 млн евро по курсу 10,5 грн. "Стоимость доли в банке по балансу составила 83 млн евро, TBIF продала ее за 53 млн евро, и сформировался убыток в 30 млн евро. Получилось, что TBIF просто получила обратно свои 550 млн грн",— считает старший аналитик ИК Concorde Capital Никита Михайличенко.
С уходом TBIF у ВиЭйБи Банка не осталось крупных инвесторов. "Стратегия банка будет определяться большинством акционеров, их представители наймут менеджеров для управления ежедневными операциями. Скорее всего среди нескольких акционеров определится самый влиятельный, который будет принимать принципиальные решения",— полагает Владимир Клименко. Это вторая продажа принадлежащего иностранным акционерам банка за последний месяц — в конце декабря "СКМ Финанс" купила российский "Банк Ренессанс Капитал". "Некоторые банки уходят, а другие приходят. Сейчас цены на банки разумные, и украинским рынком интересуются российские игроки. Самое страшное уже позади, экономика начинает восстанавливаться, но банки еще долго будут нуждаться в капитале",— считает аналитик ИК Dragon Capital Олег Пронин.
Фото: АЛЕКСАНДР ЯЛОВОЙ
"Никто не знает, по какой цене банки должны продаваться"
ВиЭйБи Банк лишился ключевого инвестора, который поддерживал его более пяти лет. О сделке и дальнейшей судьбе учреждения председатель правления ВиЭйБи Банка ПЕТР БАРОН рассказал специальному корреспонденту Ъ РУСЛАНУ ЧЕРНОМУ.
— Что за инвесторы купили банк?
— Пока юридические формальности не завершены, я, к сожалению, не могу раскрыть всю информацию. Это несколько инвесторов, понимающих банковский потенциал Украины, высоко оценивших наш банк и команду, работающую в нем, и очень гибких для быстрого принятия решения. Оперативность, с которой мы провели сделку, говорит о хорошем взаимопонимании.
— Последние два месяца вы общались с новыми инвесторами и Kardan. Израильским акционерам было тяжело расставаться с украинским активом?
— Kardan долгое время являлась нашим хорошим акционером и была настроена работать на развивающихся рынках, но кризис в Украине оказался для группы очень серьезным. Хотя еще до его начала фокус инвесторов стал сдвигаться к Индии и Китаю. Там они стали динамичнее развиваться, продавая активы в Центральной Европе. В прошлом году Kardan продала большую часть своей доли в российском банке, вышла из страхового и пенсионного бизнесов, неделю назад продала за 200 млн евро крупный бизнес в Польше.
— Kardan больше не видит перспектив на украинском рынке?
— Скорее они сместили стратегический фокус. Безусловно, банковский бизнес в Украине продолжает расхлебывать последствия кризиса, и этот процесс еще далеко не закончился.
— Что это — ожидаемые потери Kardan в 30 млн евро?
— Это означает, что они не заработали на украинском активе и выходят с убытком. В их отчетности была указана одна цена ВиЭйБи Банка. И они продают с убытком по отношению к ней. Но это эфемерная цифра, рассчитанная аудиторами. Ведь когда банковских сделок не происходит, то стоимость определить очень сложно — никто не знает, по какой цене банки должны продаваться. Но нужно понимать, что это убыток Kardan, а не банка. Он к этому отношения не имеет. Мы, конечно, понесли потери в 2010 году. Думаю, что и 2011 год будет убыточным для банковской системы, и только следующий станет прибыльным.
— Какая доля будет у менеджмента в капитале банка после завершения сделки?
— Она стала значительной. Как только мы сможем раскрыть структуру, мы это объявим. Менеджмент получил мандат на развитие действующей стратегии.
— Вы продолжите стратегию группы Kardan?
— Да, банк будет и дальше развиваться в соответствии с ней. К тому же новые акционеры понимают необходимость дальнейшей капитализации и готовы ее проводить.
— Каков ваш план по выдаче кредитов в этом году?
— Физическим лицам мы намерены выдать 100 тыс. новых кредитов на сумму около 900 млн грн. Корпоративным клиентам — 1,2 млрд грн. Мы ориентированы на средний сегмент. У нас, конечно, есть крупные клиенты, но они работают и с другими банками.
— С новыми акционерами у вас нет амбициозных планов?
— Наши посткризисные планы и так достаточно амбициозны, но говорить, что мы войдем в топ-10 или в топ-5, мы не будем. Мы хотим быть качественным, прибыльным банком и видим себя во второй десятке. Мы амбициозны, но без лишней самоуверенности.