Филиальный поединок

Российские власти говорят, что открытие филиалов американских банков в нашей стране не предвидится. Американские власти утверждают, что вопрос просто отложен до следующей встречи. Параллельно стороны находят все новые компромиссы. И в результате уступок российской стороны может получиться так, что американским банкам филиалы у нас уже будут не нужны, а нашим финансовым властям уже не будет смысла сопротивляться их открытию.

        На прошлой неделе стали известны итоги переговоров США и России о вступлении последней в ВТО. В итоговом меморандуме подчеркивается: "Американские поставщики услуг получат преимущества в ряде секторов, включая банковский и ценных бумаг..." Нет, в части банков позиции пока не сданы в той мере, как в страховании — там Россия уже согласилась, что "разрешит иностранным страховым компаниям открыть отделения, занимающиеся общим страхованием и страхованием жизни, перестрахованием и сервисными услугами по страхованию через 9 лет с момента вступления в ВТО".
       Что касается банков, то, согласно документу, пока предлагается только "вернуться к обсуждению создания филиалов или отделений банков в связи со вступлением в OECD или на следующем раунде многосторонних переговоров в зависимости от того, что произойдет сначала". Но решимости добиться своего у американцев явно не убавилось. И дело не в том, что американцы хотят у нас хозяйничать, просто в России сейчас есть деньги. Здесь можно заработать, и упускать такую возможность они не собираются. Тем более что нельзя сказать, чтобы российские переговорщики активно препятствовали им в проникновении на наш банковский рынок.
       Возможно, американский дамоклов меч в виде требования пустить в Россию филиалы иностранных банков — всего лишь один из рычагов торга с нашими финансовыми властями. Если это так, то они весьма преуспели в достижении своих целей. Согласно документу, подписанному в ходе последних двусторонних переговоров о вступлении России в ВТО, российские власти согласились "разрешить международные услуги, такие, как финансовый лизинг, обработка финансовой информации и данных, кредитные карты и другие типы платежей, консалтинговые услуги и, начиная с 2008 года, услуги по управлению активами квалифицированных инвесторов".
       "Консалтинговые услуги" вкупе с разрешением проводить "выпуск российских ценных бумаг" в последнее время одно из важных направлений бизнеса российских банков. Причем на этом активно зарабатывают и "дочки" иностранных банков, организуя выпуски облигаций и IPO для российских эмитентов. Так, по итогам третьего квартала в список 20 крупнейших организаторов размещений вошли российские Райффайзенбанк, Ситибанк, Дойчебанк и Дж. П. Морган Банк.
       Финансовый лизинг — одна из форм кредитования, которая в ряде случаев активно используется российскими банками. Причем, как правило, речь идет о кредитовании предприятий "реального сектора экономики". Более того, сейчас банки начали выделять этот вид деятельности, открывая отдельные структуры, которые занимаются только лизингом.
       Для работы с физлицами американцы добились от России разрешения начиная с 2008 года оказывать "услуги по управлению активами квалифицированных инвесторов". А поскольку продвинутыми инвесторами, активами которых требуется управлять, как правило, становятся люди небедные, это будет прямая конкуренция тем, кто активно работает в бурно развивающейся в России сфере privat banking.
       И наконец, самый горячий рынок, на котором у нас можно зарабатывать до 50% годовых,— потребительское кредитование. В документе говорится, что Россия разрешает такие международные услуги, как "кредитные карты и другие типы платежей". Американцы прекрасно знают, что кредитные карты в России существуют и пользуются большой популярностью. Здесь давно конкурируют две крупнейшие американские платежные системы Visa и MasterCard. Так что речь, очевидно, идет не об этих кредитных картах. На Западе, чтобы выпускать кредитки, необязательно быть не только банком, но и финансовой компанией — там это делают даже магазины. И теперь они смогут прийти в Россию и составить конкуренцию нашим банкам.
       Тут очень важна оговорка про "международные услуги" (cross-border). Это, собственно, и есть допуск иностранных компаний на российский рынок. Ведь если ту же услугу окажет российская "дочка" иностранной компании, она автоматически перестанет быть "международной". Так, по российским законам кредитованием могут заниматься только кредитные организации. А если это будет "международная услуга", то ЦБ, регулирующий в том числе и рынок кредитных карт, ничего не сможет сделать. Кстати, пример уже есть. Компания American Express, появившись у нас еще при советской власти, успешно распространяла кредитные карты. А на все вопросы Банка России она отвечала, что является туристической компанией, а не банком, и под его, ЦБ, регулирующее действие не подпадает.
       Если уж начистоту, то был в России и филиал иностранного банка — армянского банка "Анелик". Филиал был создан по согласованию между армянским подразделением ЦБ и ЦБ РСФСР еще в 1990 году, а в начале 1992 года был занесен в реестр российского ЦБ. И только в августе 2003 года он был перерегистрирован в дочерний банк. Это стало ответом на письмо иностранных банковских ассоциаций Банку России с просьбой разрешить открытие филиалов на территории РФ.
       И если всерьез сравнивать филиал банка "Анелик" с филиалом, например, Ситибанка не стоит, то пример American Express вполне легитимен — это одна из признанных международных платежных систем. Ее карты позиционируются как элитные, что по определению не предполагает широкого распространения. И вот теперь, когда после долгих лет борьбы с ЦБ она зарегистрировала в России дочерний банк и в качестве эмитента выбрала российский банк — "Русский стандарт", ее деятельность по самостоятельному продвижению кредитных карт получает зеленый свет на самом высоком уровне.
       А если иностранным компаниям, согласно подписанному российскими переговорщиками по ВТО документу, можно будет прямо из-за границы кредитовать российские компании (финансовый лизинг), кредитовать население (кредитные карты), управлять активами инвесторов и проводить размещение ценных бумаг российских эмитентов, то нужны ли им будут в России филиалы?
       Еще несколько таких туров переговоров — и ЦБ окажется в положении короля из книги Антуана де Сент-Экзюпери "Маленький принц", который повелевал принцу то чихать, то не чихать. Скорее всего, в его функциях останется только надзор за тем, чтобы американцы не стали активно привлекать деньги населения во вклады, потому что все прочие банковские услуги им будут уже доступны. Впрочем, насчет вкладов пока можно быть спокойным — проценты, к которым привык российский вкладчик, американские банки вряд ли захотят платить.
       Конечно, важно, как все эти договоренности будут исполняться, ведь хорошо известно, что вялым саботажем можно погубить сколь угодно прогрессивную идею. Однако в случае с почувствовавшими запах денег американцами этот метод может и не сработать. К тому же, указав на то, что тема филиалов не закрыта, американская делегация заявила также буквально следующее: "Американское торговое представительство (USTR) заняло жесткую позицию: право ограничивать новые иностранные инвестиции в сектор финансовых услуг в соглашении о вступлении России в ВТО не будет приемлемым прецедентом в контексте любых других переговоров о вступлении в ВТО".
       Глядя на то, как складывается ситуация со вступлением России в ВТО и как российские власти постепенно отдают США позицию за позицией, наши банки сами стали готовить защитные меры против грядущей экспансии. Меры эти оказались, впрочем, вполне предсказуемы — продажа банков иностранцам. При этом любопытная деталь — американцам российские акционеры банки не продают. Французская Societe Generale скупает банки пачками. Австрийский Raiffeisen Zentralbank приобрел Импэксбанк, входящий в тридцатку крупнейших по активам и по капиталу. Финский Nordea Bank Finland купил Промсвязьбанк, входящий в список 20 крупнейших по активам и по капиталу. Активы на российском рынке энергично покупают даже казахские банки. А из американских приобретений вспоминается только Дельтабанк, купленный концерном General Electric у американского же фонда "США--Россия".
       Может быть, правда, дело в уверенности банкиров США, что Россию все равно "продавят" и можно будет сразу открыть филиал, не мучаясь с российским ЦБ. Может быть, дело в том, что европейские банки готовы переплачивать в несколько раз за право владеть банком в России, а американские — нет. Ведь все российские банки, в последнее время доставшиеся иностранцам, были проданы с неплохой премией. Может быть, у России недостаточно высокий страновой рейтинг, чтобы ограниченные огромным количеством формальных условий американские миллиарды пошли на российский рынок. А если нет нужды вкладывать средства пусть в свой дочерний банк, но с российской пропиской и можно все сделать через филиал "настоящего американского банка", возможно, проблем с американскими формальностями будет меньше.
       А может быть, дело в том, что, несмотря на большие перспективы и активно развивающийся российский рынок, все здесь не так просто и легко, как кажется на первый взгляд. Недаром же крупнейший ритейловый банк мира — Ситибанк даже при сверхагрессивной маркетинговой политике в России занимает пока лишь 15-е место по выданным потребительским кредитам. А тут уж никакие филиалы не помогут.
МАКСИМ БУЙЛОВ