Накануне майских праздников в Ялте завершила работу IV межбанковская конференция стран СНГ, Балтии и Восточной Европы. Как и всякая подобная конференция, ялтинская встреча банкиров проходила, если можно так выразиться, на двух уровнях. Первый уровень — официальный, второй — неофициальный, или, как было написано в плане мероприятий, "активный отдых" и "неформальное общение участников". Об итогах работы конференции, а также о расстановке сил на рынке ограниченно конвертируемых валют рассказывает корреспондент Ъ ЮРИЙ Ъ-КАЛАШНОВ.
Уровень официальный
Значение любого мероприятия оценивается прежде всего по составу его участников. IV межбанковская конференция стран СНГ, Балтии и Восточной Европы была весьма представительной — в ее работе приняли участие сотрудники Центрального банка России, нацбанков Украины, Казахстана, Киргизии и Эстонии, Московской и Украинской межбанковских валютных бирж, ассоциаций российских и украинских банков, а также около 100 коммерческих банков из 13 стран (России, Украины, Белоруссии, Латвии, Литвы, Казахстана, Эстонии, Киргизии, Болгарии, Молдавии, Польши, Словакии, Чехии).
В ходе дискуссий на конференции выявилось по крайней мере две важные тенденции. Во-первых, сотрудничество банков стран СНГ и Балтии переходит из фазы экстенсивного развития в фазу интенсивного. Структура рынка усложняется. Если раньше речь почти исключительно шла о валютообменных операциях, то в последнее время начали развиваться новые сегменты.
Прежде всего, это рынок государственных ценных бумаг указанных стран. (Одна из центральных тем конференции была сформулирована так: "Особенности национального законодательства по операциям с ценными бумагами стран СНГ и Балтии".) Банкам были представлены все государственные ценные бумаги и некоторые муниципальные облигации России (к примеру, Санкт-Петербурга и Татарстана), государственные ценные бумаги Латвии, Казахстана, Украины и Белоруссии, а также некоторые вексельные программы банков — участников конференции. Причем интерес к этому направлению сотрудничества банков из разных стран был настолько высок, что к следующей, V конференции было даже решено создать специальную секцию, которая могла бы работать исключительно в рамках этой узкой тематики.
Изменился круг межбанковских и клиентских валютных операций. Теперь акцент был сделан на более сложных типах валютных сделок (своп, форвард, опцион), организации операций неторгового характера (с дорожными чеками, карточками, прямыми частными переводами) и документарном бизнесе (аккредитивы, инкассо, гарантии).
Во-вторых, за время, прошедшее с III конференции, существенным образом изменился состав банков — участников рынка и расстановка сил. Во многом это связано с разразившимся в России банковским кризисом. Фактический крах нескольких активных российских операторов рынка ОКВ напрямую задел и многие банки из стран СНГ и Балтии. Некоторые из них были вынуждены даже закрыть или существенно сократить свой бизнес в России. По мнению начальника управления корреспондентских отношений банка "Российский кредит" Александра Федорусенко, "они не смогли просчитать не столько риск страны, сколько банка, с которым работают". Поэтому одним из главных залогов успеха становится грамотная оценка лимитов при работе с конкретными партнерами. Именно этот момент и стал одним из ключевых в итоговых документах конференции, где также была отмечена необходимость максимальной корректности банков в отношении друг друга (в частности, предотвращение распространения черных списков, регулярный обмен балансами), а также постоянного мониторинга текущего состояния работающих на рынке ОКВ банков со стороны независимых рейтинговых компаний.
Участники конференции также особо отметили необходимость улучшения инфраструктуры рынка ОКВ не только усилиями самих коммерческих банков, но и государственных структур. В частности, было решено ходатайствовать перед соответствующими государственными органами о заключении двусторонних соглашений по избежанию двойного налогообложения, а также о запрещении взимания местных налоговых сборов на валютные и другие операции банков. Так, по мнению генерального директора Московской межбанковской валютной биржи Александра Захарова, уже сейчас для ММВБ можно было бы сделать изъятие по уплате московского биржевого сбора хотя бы для операций с ограниченно конвертируемыми валютами.
Уровень неофициальный
Уже подводя итоги встречи, председатель правления днепропетровского Приватбанка Сергей Тигипко отметил, что "самое интересное на конференции — это кулуары. Это разговоры, это общение".
Причем здесь наибольший успех имели те банки, которые были представлены на уровне председателей правления, их заместителей, вице-президентов, начальников ключевых банковских управлений. Именно на этом уровне решались проблемы раздела сфер влияния и расширения совместного бизнеса, корректировки взаимных лимитов и ограничения влияния конкурентов на рынок ОКВ, отстаивания собственных интересов и получения дополнительной информации.
Возможностью получить такую информацию воспользовался и Ъ, который предложил банкам-участникам конференции ответить на два вопроса — "Какие банки оказывают наибольшее влияние на развитие рынка карбованца, белорусского рубля и тенге?", а также "Котировки каких банков наиболее точно отражают конъюнктуру рынка этих трех валют?". На эти вопросы были получены ответы от представителей около 25 банков стран СНГ и Балтии. И хотя это составляет всего четверть от общего числа участвовавших в конференции банков, результаты опроса можно считать достаточно объективными (опрошенные банки представляют практически все страны-участницы; ответы были анонимными и получены от банков как вошедших в итоговые таблицы, так и не попавших туда).
Результаты опроса сведены в таблицы, посвященные соответственно российским и иностранным банкам, оказывающим наибольшее влияние на развитие рынка карбованца, белорусского рубля и тенге. В первую попали лишь те российские банки, которые назвало более 10% опрошенных. Причем разбиты они на три группы, в каждой из которых банки расположены по алфавиту, чтобы избежать упреков в субъективности итоговой оценки весьма неоднородных показателей. В первую группу вошли банки, активно работающие со всеми тремя ключевыми валютами, во вторую — с двумя из них, в третью — с одной.
Даже беглого взгляда на эту таблицу достаточно для того, чтобы оценить, насколько изменилась расстановка сил на этом рынке по сравнению с началом прошлого года. Тогда Ъ также предпринял попытку оценить, кто есть кто на рынке ОКВ (см. Ъ от 19.02.95). По разным причинам список лидеров покинули такие банки, как "Деловая Россия", Межэкономсбербанк, "Аэрофлот", Глория-банк, Битца-банк, Мытищинский коммерческий банк, а также многие другие. Обращают на себя внимание и новые банки, которые не вошли в предыдущий рейтинг, однако за год смогли не просто заявить о себе на рынке ОКВ, но и выйти в лидеры. Это банк "Диамант", Металлинвестбанк, МДМ-банк и Межбанковский расчетный центр (МБРЦ). Заметно укрепили свои позиции на рынке ОКВ Межбанковская финансовая компания, Кредитимпэксбанк, Торибанк и Промрадтехбанк. И о некоторых из них необходимо сказать хотя бы несколько слов.
Банк "Диамант" заявил о себе в I квартале этого года и практически сразу вышел в лидеры по объемам межбанковских операций с белорусским рублем. Причем в случае с этим банком ситуация действительно уникальна, хотя и иллюстрирует общую тенденцию смены лидеров. Дело в том, что председателем правления банка "Диамант" в середине прошлого года стал бывший заместитель председателя правления банка "Нефтяной" Алексей Френкель, курировавший валютный бизнес. Вместе с ним из "Нефтяного" в "Диамант" перешли и многие специалисты. Но самое главное то, что "Нефтяной" в свое время также сделал свое имя на рынке ОКВ всего за каких-то полгода и по результатам прошлогоднего рейтинга вошел в тройку лидеров.
По аналогичной схеме в список лидеров вошел МДМ-банк, куда, в частности, перешли некоторые дилеры Токо-банка и других активных операторов рынка ОКВ. Примерно то же самое произошло и с Промрадтехбанком, куда перешли некоторые дилеры банка "Аэрофлот". В связи с этим весьма показательно, что две трети дилеров и начальников валютных департаментов, присутствовавших на IV ялтинской конференции, принимали участие и в работе прошлой конференции в Ялте. Однако теперь чуть ли не половина дилеров, приехавших на конференцию, работает уже в других банках, нежели год назад.
Особое направление экспансии на рынке ОКВ представляют Кредитимпэксбанк и Москомприватбанк. Уникальность Кредитимпэксбанка состоит в том, что он является единственным в России кредитным учреждением, часть уставного фонда которого сформирована за счет легально ввезенного банковского капитала Украины (30% в уставном капитале Кредитимпэксбанка принадлежит Проминвестбанку Украины — одному из крупнейших банков этой страны). Судя по всему, именно в тесной связке этих двух банков и кроется залог успеха Кредитимпэксбанка. Москомприватбанк представляет в России холдинг несколько иного рода. Этот банк, как и Белорусский биржевой банк из Минска, был создан группой тесно связанных с днепропетровским Приватбанком предприятий, специализирующихся на проведении торговых операций между Белоруссией, Россией и Украиной. Теперь эти три банка образуют единый альянс, проводящий согласованную валютную и расчетную политику, взаимно помогая друг другу на локальных рынках трех стран.
Из патриархов рынка ограниченно конвертируемых валют необходимо выделить прежде всего "Российский кредит" и Тверьуниверсалбанк. Помимо высокой активности на межбанковском рынке, эти банки имеют наиболее широкую сеть банков-корреспондентов в странах СНГ (см. соответствующую таблицу), а также прорабатывают собственные уникальные программы экспансии на соседних рынках. А вот Инкомбанк, который имеет сопоставимую по масштабам корсеть, несколько уступает этим двум банкам по активности на межбанковском рынке. Необходимо также отметить Альфа-банк. Это единственный российский банк, открывший дочерний банк в Казахстане. Не удивительно поэтому, что Альфа-банк имеет самый высокий рейтинг по степени влияния на рынок казахского тенге.
Во второй таблице представлены иностранные банки, которые, по мнению более чем 20% опрошенных, оказывают наибольшее влияние на развитие рынка трех ключевых ограниченно конвертируемых валют, а также весьма точно улавливают конъюнктуру этого рынка. И здесь прежде всего следует обратить внимание, что за редким исключением иностранные банки оказывают влияние лишь на рынок собственных национальных валют. Однако порой это влияние выше, нежели у российских банков. К примеру, самым влиятельным банком на рынке карбованца более 85% опрошенных назвало Приватбанк, белорусского рубля — Минсккомплексбанк (55% опрошенных), тенге — Казкоммерцбанк (55% опрошенных). Необходимо также отметить два латвийских банка — "Риетуму" и "Саулес". Их влияние на рынок ОКВ, по мнению опрошенных, сопоставимо с влиянием российских банков первой группы.