Сокращение спроса со стороны западных стран на российское сырье и топливо нарушило баланс мирового рынка, вызвав стремительный рост цен на заправках. Власти европейских и других стран вынуждены компенсировать потери конечных потребителей, выдавая субсидии на нефтепродукты и отменяя пошлины. В России цены на бирже и в рознице пока идут вниз на фоне избытка предложения, зато рекордно растут компенсации государства нефтекомпаниям в рамках демпфера. Если проблемы с экспортом сохранятся, правительству придется принимать нетривиальные решения в нефтепереработке.
Фото: Виктор Коротаев, Коммерсантъ
Фото: Виктор Коротаев, Коммерсантъ
Попытка Европы и США отказаться от закупки сырья и нефтепродуктов в России из-за ситуации на Украине на фоне подорожания нефти привела к резкому росту цен на топливо на Западе. В течение марта стоимость бензина в большинстве стран, входящих в ЕС, била рекорды. Наиболее высоких показателей она достигла в середине марта. При этом в большинстве стран на фоне дефицита цены на дизель впервые за много лет превышали цены на бензин. По данным агентства Bloomberg, такая ситуация к концу февраля сложилась в 9 из 27 стран Евросоюза, а к середине марта — уже в 17 государствах.
Так, к концу марта дизельное топливо во Франции подорожало до исторического максимума — €2,12 за литр, бензин Super SP95 — до €2 за литр. Средняя цена аналогичного сорта бензина в Испании на 25 марта составляла €1,83, дизеля — €1,87, в Германии эти нефтепродукты стоили €2,13 и €2,18 соответственно.
Росли цены и в соседних странах. Антирекорд роста стоимости топлива на европейском пространстве принадлежит Финляндии, где на 23 марта в отдельных районах стоимость дизеля доходила до €2,6 за литр, бензина 95E10 — до €2,5 за литр. Не менее сложная ситуация в Великобритании, где, по данным Британской ассоциации автомобилистов (RAC), средние цены на топливо к 25 марта подскочили до новых пиков в 179,72 пенса (около $2,37) за литр дизельного топлива и 167,01 пенса (около $2,2) за литр бензина.
Рука помощи
К концу марта на большинстве европейских топливных рынков, за исключением британского, произошла коррекция, но снижение на 5–10% ненамного улучшило ситуацию на заправках. Сохранение рекордных цен в течение нескольких недель и начавшиеся общественные протесты вынудили власти большинства стран европейского пространства принимать меры поддержки.
Так, испанские Repsol и Cepsa с 1 апреля по 30 июня будут компенсировать потребителям высокую стоимость топлива в размере €0,10 за литр, британская BP будет возвращать испанским водителям от €0,12 до €0,14 за литр. Правительство Греции 17 марта объявило, что физические лица с задекларированным семейным доходом до €30 тыс. в год получат субсидии в размере €0,22 за литр при покупке до 60 л топлива в месяц. На островах субсидия увеличена до €0,28 за литр. Субсидии будут выделены и на дизельное топливо — до €0,15 за литр.
Стечение обстоятельств
Российские нефтеперерабатывающие заводы в последние несколько месяцев сталкиваются с проблемой отгрузки нефтепродуктов не только на экспорт, но и на внутренний рынок. Это связано с целым рядом факторов, многие из которых сформировались еще в начале года. Среди них источники “Ъ” и эксперты называют неблагоприятные погодные условия в портах, особенно Туапсе, отгрузки в которых еще с начала года надолго останавливались из-за затяжных штормов. Вторым ключевым аспектом стал дефицит цистерн у российских железнодорожных перевозчиков. Помимо этого еще в прошлом году из-за разногласий собственников остановился один из маршрутов экспорта нефтепродуктов через территорию Украины в Венгрию.
Фото: Алексей Мальгавко, Коммерсантъ
Фото: Алексей Мальгавко, Коммерсантъ
После начала военной операции на Украине ситуация дополнительно осложнилась из-за санкций и отказа западных потребителей от российских нефтепродуктов.
В критическом положении, как отмечают источники “Ъ”, находятся независимые производители с низкой глубиной переработки, так как спрос на их основную продукцию — мазут и темные нефтепродукты — резко упал. При этом возможность экспорта для ряда заводов южной группы была ограничена остановкой навигации в Азовском море. Помимо этого владельцы НПЗ, особенно независимых, столкнулись с проблемой привлечения долгосрочных кредитов на фоне санкций, что лишило компании оборотных средств.
Проблемы с получением аккредитивов на закупку российской нефти и нефтепродуктов возникли и у иностранных покупателей. Наличие проблемы в конце марта признавал вице-премьер Александр Новак. По его словам, если контрактация объемов нефтепродуктов на март уже проведена в полном объеме, то при заключении договоров поставки нефти и нефтепродуктов на апрель российские компании сталкиваются с проблемами, в первую очередь касающимися финансирования. Кроме того, в несколько раз возросли ставки фрахта, а некоторые перевозчики отказывались предоставлять суда на фоне рисков новых санкций. В результате несколько российских НПЗ вынуждены были снизить переработку. На рынке отмечают, что в правительстве «практически ежедневно» идут совещания по этой теме.
В качестве одного из вариантов поддержки независимых НПЗ рассматривается их перевод на давальческую схему с переработкой нефти от ВИНК, говорят собеседники “Ъ”.
Парламент Швеции утвердил снижении налога на топливо, за счет которого цена на заправке должна снизиться на $0,053 за литр с 1 мая. Минфин Великобритании также пошел на снижение пошлины на топливо на 5 пенсов за литр до марта 2023 года, что является самым большим снижением топливных пошлин в истории. Мера будет действовать в течение 12 месяцев, до марта 2023 года. При этом в RAC заявили, что утвержденная субсидия — капля в море в условиях роста цен. Там выступают за временное снижение НДС, поскольку налог применяется в момент продажи топлива.
Резкий рост стоимости топлива наблюдается и в США, где подорожание началось еще в декабре прошлого года. По данным российского Минэнерго, из-за ограничений ОПЕК+, подорожания нефти и эмбарго США на импорт нефти и нефтепродуктов из РФ цены на нефтепродукты взлетели на 19%, хотя Россия занимает очень небольшую долю в поставках на этот рынок. На 23 марта стоимость бензина в США составляла $1,1 за литр. Как сообщал в конце марта вице-премьер Александр Новак, доля российских энергоресурсов в США от российского экспорта составляет всего 3%. «Однако наши партнеры пытаются переложить свои проблемы, связанные с ростом цен, на Россию. Хотя очевидно, что наша страна никакого отношения к этому кризису не имеет»,— заявил он. По данным ЦДУ ТЭКа, российские нефтекомпании в феврале снизили отгрузку высокооктановых автобензинов на экспорт в целом на 17,1%, до 447 тыс. тонн, в то же время вывоз низкооктановых нефтепродуктов подскочил в 3,7 раза, до 5,3 тыс. тонн.
Плюсы профицита
В самой России за счет избытка предложения на внутреннем рынке складывается обратная ситуация, когда цены на заправках идут вниз, хотя традиционно весенний сезон отмечается их ростом. После длительного роста почти в течение всего 2021 года биржевые цены на топливо в России в конце февраля 2022-го резко устремились вниз, и за две первые недели марта бензин на СПбМТСБ подешевел почти на четверть, хотя потом котировки несколько скорректировались.
В итоге за неделю до конца месяца стоимость топлива на бирже стабилизировалась за счет избытка нефтепродуктов на внутреннем рынке, а также ограничения колебания цены при торгах топливом в 1%, которые ввела СПбМТСБ. Так, стоимость Аи-92 на неделе с 21 по 25 марта снизилась на 1,07%, до 44,4 тыс. руб. за тонну, Аи-95 — на 0,9%, до 48,9 тыс. руб. за тонну, летнего ДТ — на 3,43%, до 50,9 тыс. руб. за тонну.
Как поясняет гендиректор агентства «Аналитика товарных рынков» Михаил Турукалов, еще одной причиной коррекции цен помимо достаточного предложения бензина и дизтоплива на биржевых торгах являются высокие процентные ставки и трудности с продлением кредитных линий. Чтобы бензин и дизтопливо можно было покупать впрок при стоимости кредитных денег примерно 25%, они должны стоить довольно дешево, говорит эксперт.
Розничные цены, по данным Росстата, снижались с начала весны после двух недель стабильности, и на 18 марта средняя стоимость литра бензина составляла 50,86 руб. (снижение на 0,1%), дизельного топлива — 54,90 руб.
Минусы профицита
Как отмечал 23 марта Александр Новак, с начала года цены на бензин и дизель в России не изменились (рост составил 0,9%), и при нормальных условиях, если российские экспортные товары будут реализовываться, их рост сохранится в пределах инфляции. В то же время он признал, что в дальнейшем избыток топлива, который сейчас создал благоприятную ситуацию на внутреннем рынке, станет проблемой, которая потребует принятия «нетривиальных решений по загрузке нефтеперерабатывающих заводов».
При этом уже сейчас очевидно, что низкие внутренние цены на бензин дорого обойдутся государству с учетом действующего механизма демпфера. Он предполагает, что, если экспортный паритет превышает цену топлива на внутреннем рынке, правительство компенсирует производителям нефтепродуктов существенную часть этой разницы. По расчетам Reuters, по итогам марта размер госсубсидии на автобензин может почти в 1,4 раза превысить его среднюю стоимость на внутреннем рынке, а объем компенсации стоимости дизельного топлива будет примерно равен средней цене продукта на внутреннем рынке. В частности, национальные нефтяники могут получить более 0,42 трлн руб., что составляет около 66% выплат за весь прошлый год.
В перспективе, как отмечают эксперты, основным фактором влияния на стоимость топлива в России станет выход на плановый ремонт части российских НПЗ, что снизит объем предложения на бирже. Хотя существенного роста биржевых цен на нефтепродукты на рынке не ожидают с учетом сохранения низкого спроса на заправках.