Инвестиционно-венчурный фонд Татарстана, семь лет вкладывающий в проекты на территории республики, решил поискать прибыль за границей. Вчера ИФВ и Российская венчурная компания объявили о создании на паритетных началах венчурного фонда RVC IVFRT LP объемом $40 млн со штаб-квартирой в США. Учредители фонда, собирающегося работать «по всему миру», говорят, что это позволит изучить западный опыт и продвигать местные проекты, однако ряд экспертов уверен, что инвестиции будут направляться «отнюдь не в татарстанские компании».
Инвестиционно-венчурный фонд (ИВФ) Татарстана вложил $20 млн в действующий в Великобритании дочерний фонд Российской венчурной компании (РВК) Russian Venture Capital II LP. Вчера об этом на форуме «Россия 2012» сообщил президент Татарстана Рустам Минниханов. В итоге объем британского фонда достиг $40 млн, а сам он с учетом вхождения татарстанской стороны был переименован в RVC IVFRT LP.
Государственная некоммерческая организация «Инвестиционно-венчурный фонд Республики Татарстан» создана правительством Татарстана в 2004 году для поддержки инновационной деятельности, подготовки и освоения производства принципиально новых видов продукции и технологий. В 2011 году объем фонда составлял $200 млн. По данным пресс-службы фонда, он участвует примерно в 100 венчурных и инвестиционных проектах.
ОАО «Российская венчурная компания» – государственный фонд фондов. Уставный капитал – более 30 млрд руб. 100% капитала РВК принадлежит РФ в лице Росимущества. РВК сформировала 12 фондов на 25,5 млрд руб., в которых доля РВК превышает 16 млрд руб. Они профинансировали 104 инновационных компании на 9,2 млрд руб.
Управляющей компанией совместного фонда является зарегистрированная в штате Делавер (США) компания Asset Management Inc, которая расположится на территории американского представительства РВК. Президентом управляющей компании совместного фонда стал глава РВК Игорь Агамирзян.
Он говорит, что фонд будет работать по двум направлениям – присоединение в качестве ограниченного партнера к ведущим венчурным фондам, а также непосредственное инвестирование и соинвестирование технологичных компаний. При этом в пресс-релизе РВК, в котором приводятся слова господина Агамирзяна, делается акцент на то, что в первую очередь деятельность фонда будет касаться Силиконовой долины. «География – весь мир, сделки будут проводиться в интересах развития всего российского рынка, при этом будут учитываться приоритеты регионального инновационного развития Республики Татарстан», – заверил Игорь Агамирзян. Видимо, за соблюдением этого условия будет следить директор ИВФ РТ Айнур Айдельдинов, который назначен гендиректором управляющей компании фонда.
Пресс-секретарь ИВФ Эльмира Гатауллина сообщила „Ъ“, что новый фонд начнет принимать заявки на инвестирование «в ближайшее время». «Бизнес-экспертиза заявок соискателей инвестиций будет проводиться рабочими группами экспертов, назначаемыми советом директоров управляющей компании фонда из числа сотрудников инвестиционных подразделений Российской венчурной компании, Инвестиционно-венчурного фонда Республики Татарстан, а также пула экспертов РВК», – пояснил механизм отбора проектов господин Агамирзян.
В ИВФ и РВК заверяют, что создали фонд, чтобы получить «доступ к наиболее передовым практикам поиска, отбора и осуществления венчурных сделок, которые смогут затем применять на российском рынке», а также «постоянное присутствие на международном венчурном рынке среди ведущих мировых фондов».
ИВФ Татарстана начал предпринимать шаги для выхода на международный венчурный рынок в 2010 году. Тогда он стал полным членом Европейской ассоциации венчурной индустрии, а годом позднее – членом Национальной ассоциации венчурного капитала в США.
«Создание венчурного фонда, сфокусированного, во-первых, на трансферте технологий в экономику Татарстана, во-вторых, на коммерциализации венчурных разработок, выполненных в Казани и Набережных Челнах, более чем актуально», – считает замначальника инвестиционно-банковского управления ИФ «ОЛМА» Сергей Шиловцев. «Если работа фонда покажет иностранным инвесторам, что экономика Татарстана – отличная площадка для внедрения инноваций, то фонд выполнит свою задачу. Если фонд поможет местным инновационным компаниям выйти на внешние рынки, создать СП, то задача будет перевыполнена», – говорит господин Шиловцев.
Эксперт ИХ «Финам» Леонид Делицын уверен, что «инвестировать фонд будет в мировые, а отнюдь не в татарстанские компании». «Поэтому он и создается в Англии, хотя и на татарстанские деньги», – поясняет господин Делицын. «Ясно, что ИВФ РТ и РВК хотят научиться инвестировать так же, как это делают западные фонды. Но на примерах инвестирования в западные компании, а не в российские. Это означает, что данные практики они будут применять (в России. – „Ъ“) когда-то в неопределенном будущем. А присутствие среди ведущих мировых фондов намерены организовать сейчас», – говорит эксперт. И добавляет: «Только так что-то и может получиться, когда российские деньги приобретут двойное знание – опыт международного инвестирования и знание инновационных разработок в России».