"Роснефть" готовится к рекордному для российского рынка размещению рублевых облигаций, зарегистрировав новые выпуски общим объемом 800 млрд руб. Хотя все собеседники "Ъ" в правительстве и отрасли согласны, что речь в данном случае может идти только о получении средств Фонда национального благосостояния, никто из них не подтверждает, что власти приняли соответствующее решение. Тем не менее компания собирается разместить бонды на 625 млрд руб. уже сегодня.
Фото: Сергей Михеев, Коммерсантъ / купить фото
"Роснефть" вчера объявила, что собирается разместить 12 выпусков рублевых биржевых облигаций сроком на шесть лет общим объемом 800 млрд руб. В тот же день эти выпуски были зарегистрированы ММВБ. В "Роснефти" отказались пояснять, для чего готовится рекордное для российского рынка размещение и когда оно может состояться. Сейчас у компании есть другие зарегистрированные, но не выпущенные рублевые бонды на 225 млрд руб., то есть в целом "Роснефть" может занять через облигации более 1 трлн руб. Позднее в среду компания сообщила, что собирается разместить 625 млрд руб. из этого объема уже сегодня, при этом оферты потенциальных покупателей принимались вчера с 17 до 18 часов дня.
Собеседники "Ъ" на рынке предполагали, что основной целью этого размещения является получение средств Фонда национального благосостояния (ФНБ). "Роснефть", отрезанная от западного финансирования из-за санкций США и ЕС, рассчитывала на средства ФНБ еще в марте, когда, как писал "Ъ" 18 марта, в компании обсуждался выпуск облигаций на 2,4 трлн руб. В октябре "Роснефть" подала формальную заявку, размер которой публично никогда не назывался, однако глава компании Игорь Сечин говорил: "От полутора до двух триллионов рублей мы освоим спокойно".
Но пока решение о передаче средств ФНБ на уровне правительства не принято, потому что не пройдены все необходимые процедуры согласования. Сейчас на рассмотрении в Минэкономики находятся четыре проекта компании (в правительстве настаивали, что средства ФНБ выделяются под конкретные проекты, и рекомендовали госкомпании конкретизировать заявку). "По крайней мере два из них нам представляются заслуживающими финансирования из ФНБ",— заявил вчера днем глава министерства Алексей Улюкаев, добавив, что государство не собирается использовать ФНБ для покупки облигаций "Роснефти". Но по обсуждаемой сейчас схеме (см. "Ъ" от 9 декабря) средства ФНБ могут быть предоставлены не напрямую, а посредством докапитализации банков, которые затем вложат их в одобренные правительством проекты. На данный момент разработанный Минфином законопроект предполагает докапитализацию банков только на 395 млрд руб. (10% ФНБ), но он еще не одобрен. Заявки на докапитализацию подавали ВТБ и Газпромбанк.
Никаких решений по финансированию каких-либо проектов "Роснефти" из ФНБ не принято, говорит собеседник "Ъ" в правительстве. Источник "Ъ", близкий к "Роснефти", сообщил, что компания по-прежнему рассчитывает на получение денег из ФНБ, пусть это будет и не вся запрошенная сумма, однако он тоже не слышал, что какие-то заявки компании одобрены. В середине ноября собеседники "Ъ" говорили, что "Роснефть" может получить из ФНБ до 300 млрд руб., поскольку размер фонда (сейчас 3,95 трлн руб., около половины уже распределено) не позволяет более масштабной поддержки.
На рынке РФ заявленный "Роснефтью" объем сейчас разместить очень сложно, при этом рублевые ставки сейчас очень высоки, замечает директор АК Small Letters Виталий Крюков. В то же время, по его мнению, у "Роснефти" сейчас нет неотложной потребности в деньгах, тем более что в ближайшие полгода поступят следующие транши авансовых платежей по китайскому контракту на поставку нефти.