Кредит консорциума германских банков

Банки объединились вокруг Лебединского ГОК
       В конце прошлой недели в Дюссельдорфе был подписан ряд соглашений о реализации проекта строительства на Лебединском ГОК завода по производству металлизованных брикетов. Со стороны Германии этот проект финансирует консорциум немецких банков, организатором которого является IKB-bank. С российской генподрядчиком выступает Токобанк. Кроме того, в проекте принимает участие ряд российских банков, впервые выставляющих консолидированную гарантию под западный кредит по совершенно особой схеме.
       
       По предварительным подсчетам, поставляемое из Германии оборудование для нового завода обойдется "Лебединке" более чем в DM300 млн. При этом гарантии "Гермеса" распространяются только на 85% суммы плюс 85% выплачиваемых процентов, что в общей сложности составит DM280 млн.
       
       Завод по производству металлизованных брикетов (Hot briquette iron, HBI), строящийся на ЛебГОК, — крупнейший в Европе проект такого рода. Металлизованные брикеты лишены ряда недостатков, характерных для окатышей, также используемых при производстве стали, и производство их экологически чище. Брикеты не спекаются и не возгораются при транспортировке, что предполагает неограниченные возможности экспорта. По оценкам специалистов Лебединского ГОК, мировую потребность в брикетах можно оценить в 15-20 млн тонн. По их же данным, стоимость тонны окатышей (FOB, порт Черного моря) составляет $25-30, а брикетов — $150. Первую продукцию завод должен дать уже в декабре 1997 года. Работу по реализации продукции нового завода на мировом рынке будет вести фирма "Тиссен Клекнер Рисайклинг" совместно с группой компаний "Стилтекс".
       
       Соглашение, подписанное Лебединским ГОК, предусматривает кредитование по мировым льготным ставкам на подобного рода проекты сроком на пять лет. Гарантом с немецкой стороны выступает Hermes — государственная страховая компания ФРГ. 1 августа соглашение получило одобрение в германской Межведомственной комиссии по кредитам (IMA). В консорциуме финансирующих проект немецких банков принимают участие Berliner bank, BHF-bank и собственно IKB-bank, который и выступил организатором пула.
       Оставшиеся 15% финансирования покрываются ГОК за счет краткосрочных кредитов российских банков. Так, Токобанк уже открыл Лебединскому ГОК кредитную линию для проведения предварительных исследований и начала работ по проекту. Кроме того, впервые в практике финансирования подобных проектов будет применена совершенно особая схема гарантий по нему пула российских банков.
       Полное списание, то есть по сути использование кредитной линии, предусмотрено уже через два года после начала строительных работ. А еще через полгода должны начаться первые платежи в счет погашения кредита, которые будут осуществляться через каждые шесть месяцев. Для этого в Berliner bank открывается счет Escrow на имя Токобанка. Особым требованием, выдвинутым агентством Hermes, является постоянное присутствие на этом счете особой "цокольной" суммы, равной DM35 млн.
       По требованию того же Hermes, эта сумма должна быть гарантирована четырьмя крупнейшими российскими банками. Ими, кроме Токобанка, выступают Промстройбанк, у которого находятся счета "Лебединки", Сбербанк России и Мосбизнесбанк, каждый принимает на себя определенную часть обязательств. При этом Токобанк выступает агентом гарантирующего пула. Для немецкой стороны это является первым случаем кредита такого объема под гарантии коммерческих банков. А для российских банков это первый случай предоставления консолидированной гарантии. Кроме того, помимо собственно отработки схемы участия в такого рода проектах банки обходят установленные лимиты кредитования и гарантий на одного заемщика.
       По требованию немецкой стороны все необходимые по проекту документы должны быть подписаны до конца этого месяца. На осуществление этого проекта уже получено согласие ЦБ и комфортное письмо правительства России.
       ЮЛИЯ Ъ-ПЕЛЕХОВА