Проблема создания банка "плохих активов" перестала быть актуальной: банки смогут самостоятельно справиться с проблемными кредитами, следует из исследования ЦЭА "Интерфакс". Впрочем, активизировать кредитование без дополнительных вливаний в капитал у банков не получится: для роста кредитного портфеля по системе на 20% понадобится 800 млрд руб. инвестиций в капитал. Однако из-за ограниченного доступа к действующим механизмам докапитализации кредитный рынок будет переделен между государственными и, в лучшем случае, крупнейшими частными банками, считают эксперты.
Согласно опубликованному вчера исследованию ЦЭА "Интерфакс" "Прогноз основных параметров и структуры банковской системы РФ на 2009-2010 гг.", в 2010 году банки смогут справиться с проблемными активами без дополнительной помощи государства. Несмотря на снижение рентабельности по банковской системе в целом и убытков, продемонстрированных некоторыми банками по итогам первого полугодия (ВТБ, МДМ банк, банк "Санкт-Петербург"), эти показатели в первую очередь связаны с созданием резервов на возможные потери по проблемным ссудам, отмечается в исследовании. "В то же время прибыль до начисления резервов у банков продолжает расти,— поясняет гендиректор ЦЭА "Интерфакс" Михаил Матовников,— что свидетельствует об их способности генерировать доходы".
"Начисление резервов — процесс не бесконечный и, проанализировав ситуацию, мы пришли к выводу, что в перспективе 2010 года доходы банков позволят банкам безболезненно производить резервирование на уровне 4,2% активов в год, сохраняя показатели достаточности капитала на требуемом регулятором уровне (10-11%)",— добавляет господин Матовников. Такой уровень резервирования, при условии стагнации кредитного портфеля, позволит в течение года создать резервы на возможные потери по ссудам в размере 14,7% от кредитного портфеля при 8,9%, сформированными на данный момент (без учета Сбербанка).
В то же время, в случае активного наращивания кредитного портфеля банкам может понадобиться рекапитализация. Так, рост кредитного портфеля банков на 20% потребует увеличения капитала банков в целом на 800 млрд руб.
Рекапитализация даст банкам неоспоримые конкурентные преимущества и позволит занять долю рынка в период восстановления, который ожидается уже в следующем году. В более выгодном положении окажутся банки, имеющие свободный капитал, превышающий требования норматива Н1. Наибольшие перспективы, с этой точки зрения, наблюдаются у иностранных банков и частных банков с большим капиталом (согласно исследованию, на них приходится порядка 38% совокупного свободного капитала всех банков). В связи с этим после кризиса вероятно появление новых лидеров из числа частных банков, получивших средства господдержки в виде субординированных кредитов (Альфа-банк, Номос-банк, Ханты-мансийский банк, банк "Санкт-Петербург").
Участники рынка соглашаются с прогнозами аналитиков. "Основные проблемы, которые банки могли получить, уже случились,— отмечает вице-президент Транскредитбанка Борис Земсков.— Основной рост резервов на возможные потери по ссудам происходил в трех кварталах, сейчас ухудшение портфеля розничных кредитов существенно замедлилось, значительных проблем по юрлицам тоже нет". Если кредитный портфель не будет активно расти, то существующего капитала будет вполне достаточно, в том числе для формирования резервов на возможные потери по ссудам, соглашается директор департамента структурного и торгового финансирования Абсолют банка Сергей Михайлов. "Причем отсутствие роста портфеля не означает остановку кредитования: старые кредиты будут замещаться новыми",— указывает он.
Если же планировать рост кредитного портфеля хотя бы на 10%, то увеличение капитала необходимо, отмечает Сергей Михайлов. "Однако пока не разработаны механизмы рекапитализации средних и крупных и региональных банков, традиционно активно поддерживающих средний и малый бизнес, госбанки и крупнейшие банки будут иметь дополнительное преимущество за счет наличия свободного капитала",— считает первый зампред правления Москоммерцбанка Людмила Лебедева.