Банки развития — совершенно новый экономический инструмент для СНГ. Их работу, уже опробованную в других развивающихся экономиках, сейчас пытаются привить на отечественную почву. Первые эксперименты воодушевляют. Но некоторые эксперты высказывают опасение, что на работе банков развития негативно скажется отсутствие четко сформулированных задач.
В СНГ наличием реально работающих банков развития пока могут похвастаться разве что Россия и Казахстан. В других странах банки институтами развития если и были, то только по названию, а фактически исполняли роль обычных коммерческих банков.
Но и в Казахстане и России все эти банки до последнего времени были, можно сказать, карликовыми организациями, не оказывающими существенного влияния на экономику.
Евразийский банк развития (ЕАБР) — самый молодой из семейства международных банков развития (МБР) — учрежден Россией и Казахстаном в январе 2006 года. Банк призван стать консолидирующим элементом финансовой инфраструктуры и катализатором углубления интеграционных процессов на территории государств-участников. ЕАБР открыт для вступления новых участников, к соглашению об учреждении банка могут присоединяться другие государства и международные организации. В настоящее время ведутся переговоры о вступлении в ЕАБР Армении, Беларуси, Кыргызстана и Таджикистана.
Уставный капитал ЕАБР составляет $1,5 млрд. Банк приступил к финансированию крупных инвестиционных проектов на общую сумму $216,5 млн. Ведущими международными рейтинговыми агентствами ЕАБР присвоены рейтинги (Fitch Ratings Ltd. — BBB+, Standard & Poor's International Services, Inc. — BBB+ и Moody's Investors Service — А3) выше суверенных рейтингов России и Казахстана.
В своей деятельности ЕАБР пристальное внимание уделяет изучению опыта ведущих МБР, таких как: Всемирный банк (ВБ), Европейский банк реконструкции и развития (ЕБРР), Азиатский банк развития (АБР), Исламский банк развития (ИБР).
Необходимо отметить, что деятельность каждого из ведущих МБР имеет свою специфику.
Девиз ВБ: "Работаем во имя мира, свободного от бедности" (Working for a World Free of Poverty). Банк основан в 1944 году, и его деятельность направлена на снижение бедности и улучшение жизненных стандартов в развивающихся странах. Он предоставляет льготные кредиты и гранты на развитие образования, здравоохранения, инфраструктуры и коммуникаций, работая преимущественно с национальными правительствами.
Девиз ЕБРР: "Инвестируем в страны от Центральной Европы до Центральной Азии" (Investing in Countries from Central Europe to Central Asia). Банк основан в 1991 году для поддержки процесса перехода посткоммунистических стран Центральной и Восточной Европы и постсоветских государств к рыночной экономике в демократической среде. Он инвестирует в частный бизнес, в банки и промышленные предприятия, а также в государственные компании, способствуя процессам приватизации, развитию государственно-частного партнерства и улучшению делового климата.
Девиз АБР: "Боремся с бедностью в странах Азии и Тихого океана" (Fighting Poverty in Asia and the Pacific). Банк основан в 1965 году с фокусом на странах Азии и Тихого океана и предоставляет кредиты, гарантии, долевое финансирование, техническое содействие, гранты для целей развития государств региона.
Девиз ИБР: "Вместе строим лучшее будущее" (Together We Build A Better Future). Банк основан в 1975 году, и его деятельность направлена на поддержку экономического развития и социального прогресса в странах — членах ИБР и мусульманском сообществе в целом в соответствии с принципами шариата (исламское законодательство).
Европейский банк реконструкции и развития
С момента вступления в 1991 году России в ЕБРР подписано 552 проекта на сумму $11,7 млрд ({euro}8,2 млрд); 81% всех инвестиций осуществляется в частном секторе.
В настоящее время ЕБРР реализует проекты на сумму $2,5 млрд ({euro}1,8 млрд).
Стратегические приоритеты деятельности ЕБРР в России: (1) инфраструктура; (2) диверсификация экономики, продвижение рыночных реформ в регионах; (3) оказание поддержки малому и среднему бизнесу (МСБ); (4) развитие финансового сектора и рынков капитала; (5) повышение энергоэффективности и сокращение выбросов парниковых газов.
В рамках стратегии ЕБРР на 2006--2009 годы доля инфраструктурных проектов будет увеличена до 20--25% от общего объема. При этом доля энергетики должна составить 15--20%, доля проектов в сырьевом секторе (нефть, газ, горнорудная промышленность) — 5--10%, доля обрабатывающей промышленности — 30--35%, объем поддержки МСБ — 10--15%, доля проектов в финансовом секторе — 10--15%.
Объем финансирования проектов технического содействия (ТС) в 2006 году составил $1,3 млн ({euro}0,9 млн).
С 1997 года, по состоянию на 30 сентября 2006 года, ЕБРР реализует в Казахстане 47 проектов на сумму в $1,7 млрд ({euro}1,3 млрд), из них в частном секторе — 70%.
Текущий портфель ЕБРР составляет $933,2 млн ({euro}656,8 млн).
Стратегические приоритеты деятельности ЕБРР на 2007--2008 годы в Казахстане: активное участие в процессе дальнейших преобразований в экономике; расширение деятельности ЕБРР и усиление его воздействия на экономику, особенно в корпоративном секторе, включая МСБ, в целях поддержки процессов диверсификации экономики Казахстана и развития конкуренции; финансирование проектов в области инфраструктуры, с акцентом на транспортный и энергетический сектор; дальнейшее участие в финансовом секторе, то есть усиление конкуренции и оказание поддержки в сфере небанковских финансовых услуг, а также рынков капитала; повышение уровня прозрачности и эффективности управления, а также улучшение управления прямыми иностранными инвестициями.
Доля инфраструктурных проектов в инвестиционном портфеле составляет 18%, энергетики — 14%, финансового сектора — 48%, производства товаров и услуг — 20%.
В 2006 году ЕБРР реализовал проектов ТС на общую сумму $3,7 млн ({euro}2,8 млн).
По состоянию на конец 2006 года ЕБРР одобрил в общей сложности 11 инвестиционных проектов в сфере энергетики, транспорта, телекоммуникаций, агропромышленного комплекса, промышленности и банковского дела на общую сумму в $244,2 млн ({euro}185 млн).
Текущий портфель ЕБРР в Беларуси составляет $152,2 млн ({euro}107,1 млн).
Стратегические приоритеты ЕБРР в Беларуси: (1) поддержка МСБ посредством кредитных линий, открытых частным банкам; (2) предоставление консультаций МСБ в рамках Программы санации предприятий (TAM) и Программы оказания деловых консультационных услуг (BAS), при условии получения финансирования от доноров; (3) прямое финансирование отдельных местных частных компаний, а также частных компаний с иностранным капиталом, в том числе по линии механизма прямого инвестирования; (4) вовлечение частных банков с надежной репутацией в программу содействия торговле; (5) участие в капитале частных банков и оказания им соответствующего технического содействия.
Инвестиционный портфель по секторам экономики: финансовый сектор — 76%, агробизнес и недвижимость — 16%, транспорт — 7%, промышленность — 1%.
Текущий объем финансирования ТС составляет $3,4 млн ({euro}2,4 млн).
С 1992 года по состоянию на конец 2006 года ЕБРР профинансировал в Кыргызстане 50 проектов на сумму $244,2 млн ({euro}185 млн). Две трети инвестиционного портфеля составляют инвестиции в частный сектор.
Текущий портфель банка составляют проекты на общую сумму $227 млн ({euro}146 млн).
Сейчас ЕБРР готовит обновленную страновую стратегию на 2007--2009 годы, которая будет фокусироваться на следующих приоритетных областях: (1) развитие частного сектора; (2) поддержка финансового сектора; (3) инфраструктура.
На конец 2006 года доля инвестиций в энергетический сектор составляла 60%, финансовый — 10% и корпоративный — 20%, финансирование МСБ — 10%.
По проектам ТС ЕБРР выделил средства на сумму $4,8 млн ({euro}3,4 млн) на проведение предпроектных исследований в частном секторе (природные ресурсы, агропромышленный комплекс, текстильная промышленность, недвижимость и сфера услуг, инфраструктурные проекты).
С 1992 года ЕБРР одобрил в Узбекистане 37 инвестиционных проектов на общую сумму в $702,4 млн ({euro}494,4 млн). Значительная часть инвестиций направлена в частный сектор (72%).
Текущий портфель банка составляют проекты на сумму $207,4 млн ({euro}146 млн).
В рамках стратегии на 2005--2007 годы банк стремится наладить политический диалог и определить совместные приоритеты экономического развития. Ожидается, что следующая стратегия будет принята в октябре 2007 года.
Доля инвестиций по секторам: финансовый сектор — 29%, энергетика и природные ресурсы — 29%, корпоративный сектор — 10%, инфраструктура — 27%, финансирование МСБ — 5%.
За период деятельности банка в стране были осуществлены проекты ТС на общую сумму $27,3 млн ({euro}19,2 млн). Текущий объем финансирования ТС составляет $2,2 млн ({euro}1,6 млн).
ЕБРР начал свою деятельность в Таджикистане в 1992 году и по состоянию на конец 2006 года одобрил 22 инвестиционных проекта на сумму $105 млн ({euro}79,6 млн). 71% всех инвестиций составляют инвестиции в частный сектор. Текущий портфель ЕБРР в Таджикистане составляет $104,9 млн ({euro}73,9 млн).
Банк активно осуществляет свою деятельность в стране в рамках Программы содействия торговле (TFP) через коммерческие банки. Последняя стратегия ЕБРР для Таджикистана была принята на 2005--2007 годы. В рамках данной стратегии ЕБРР продолжает фокусировать свою деятельность в стране на финансирование МСБ через банковский сектор и напрямую через инициативу ЕТС (Early Transition Countries). Микрофинансирование с таджикскими банками продолжает расширяться в сельскохозяйственном секторе. Следующая стратегия ЕБРР для Таджикистана будет принята в ноябре 2007 года.
Доля инвестиций по секторам: транспорт — 21,7 %, сельское хозяйство — 10,8%, финансирование малого бизнеса — 24,2 %, инвестиции в банковский капитал — 2,2%, займы коммерческим банкам — 41,1%.
Объем ТС в 2006 году составил $5,2 млн ({euro}3,9 млн).
Всемирный банк
Начиная с 1992 года для России, были одобрены займы на сумму $14 млрд в рамках 61 проекта. На сегодняшний день 22 проекта Международного банка реконструкции и развития (МБРР) на общую сумму около $2 млрд находятся в стадии реализации. Весь объем инвестиций направлен в государственный сектор.
Стратегическими приоритетами деятельности МБРР на 2007--2009 годы в России являются: (1) сохранение высоких темпов роста экономики (включая ее диверсификацию); (2) совершенствование управления государственным сектором и повышение качества государственного управления; (3) совершенствование предоставления социальных услуг; (4) способствование повышению роли России в мире.
В соответствии со стратегией МБРР объем кредитной деятельности в России продолжит снижаться, и доля России в общем портфеле банка сократится с 4,7 до 3,8%.
Доля энергетики в инвестиционном портфеле составляет 16%, инфраструктуры — 17%, государственного управления — 34%, социальной сферы — 20%, финансового сектора — 5%, агропромышленного комплекса — 3%, окружающей среды — 5%.
В 2006 году объем финансирования проектов ТС составил $2,6 млн. В период 2007-2009 годов планируемый объем ТС составит $4,8 млн.
С 1992 года в Казахстане ВБ профинансировал 24 проекта на общую сумму $1,9 млрд.
Текущий кредитный портфель ВБ в Казахстане составляет 11 инвестиционных проектов МБРР на сумму $568,5 млн.
В целом, стратегия партнерства с Казахстаном на 2005-2008 годы направлена на поддержку диверсификации казахстанской экономики и повышение ее конкурентоспособности. Стратегические приоритеты: развитие сельского хозяйства, окружающей среды, энергетического и финансового секторов.
Программа совместных экономических исследований (ПСЭИ), реализуемая ВБ совместно с Правительством Казахстана сфокусирована на стимулировании экономического роста перерабатывающего сектора, управлении природными ресурсами, пенсионной реформе, здравоохранении, мероприятиях по борьбе с ВИЧ/СПИДом и туберкулезом.
Доля инвестиций по секторам: государственное управление — 28%, финансовый сектор — 19%, промышленность и торговля — 15%, энергетика — 16%, сельское хозяйство — 9%, транспорт — 7%, здравоохранение и социальные услуги — 3%, водоснабжение — 2%, образование — 1%.
В рамках ТС по ПСЭИ на 2007 финансовый год ВБ планирует осуществить проекты совместно с Правительством Казахстана на общую сумму $4 млн, из них предполагаемая доля ВБ составит $1 млн.
ВБ начал осуществлять свою деятельность в Беларуси в 1992 году, однако в период 1995-2000 годов программа Группы Всемирного банка носила довольно ограниченный характер.
На сегодняшний день ВБ одобрил в Беларуси проекты на общую сумму $242 млн. В портфеле действующих проектов сейчас значится 2 проекта МБРР на сумму $72,6 млн.
Стратегические приоритеты ВБ в Беларуси: (1) решение важных природоохранных и социальных задач, особенно с учетом последствий аварии на Чернобыльской АЭС; (2) проведение тематических экономических исследований в целях лучшего понимания экономического развития страны; (3) оказание поддержки по созданию открытой рыночной экономики и повышению прозрачности и подотчетности работы государственного сектора.
В 2006 году МБРР выделил $50 млн. на проект по реабилитации территорий, пострадавших в результате аварии на Чернобыльской АЭС.
С 1992 года ВБ одобрил кредиты и гранты Кыргызстану на реализацию 39 проектов на общую сумму более $792 млн.
На сегодняшний день в Кыргызстане ВБ реализует 29 проектов Международной ассоциации развития (МАР) на общую сумму $270,28 млн.
Стратегические приоритеты банка на 2007-2010 годы: (1) поддержка эффективного управления, согласующегося с сильным и устойчивым ростом в пользу бедных слоев населения; (2) улучшение государственного управления, повышение его эффективности и сокращение коррупции; (3) увеличение человеческого потенциала; (4) экологическая устойчивость и управление природными ресурсами.
Проекты направлены на развитие сельскохозяйственного производства, ирригацию, реформу системы здравоохранения, модернизацию платежной и банковской систем, городской транспорт, электроэнергетику и муниципальное теплоснабжение, а также водоснабжение и коммунальные услуги на селе.
В 2006 году объем финансирования проектов ТС ВБ составил $15 млн.
C 1992 года Узбекистану было одобрено 14 проектов. Общий объем портфеля составляет $588,5 млн.
Текущий портфель банка в Узбекистане включает 6 инвестиционных проектов на сумму $266,14 млн, из которых $166,14 млн — средства МБРР и $100 млн — средства МАР.
Взаимодействие ВБ с Правительством Узбекистана предполагается осуществлять по двум параллельным направлениям: (1) ТС и консалтинг, в том числе оценка государственного управления экономикой и механизма обзора в конце периода стратегии как средства повышения открытости и улучшения отчетности, а также ускорения рыночных реформ в Узбекистане; (2) финансирование проектов, направленных на глобальные общественные блага и базовые социальные услуги, которые предоставляют банку возможность выработать и протестировать расширяющие участие всех заинтересованных сторон подходы к реализации проектов.
Кроме этих проектов, ВБ администрирует грантовые средства по региональному проекту по борьбе с ВИЧ/СПИДом в Центральной Азии на сумму $25 млн; грант Глобального альянса по улучшению питания в сумме $2,8 млн для осуществления национальной программы по фортификации муки; грант Глобального экологического фонда в сумме $10,15 млн на региональный проект трансграничного биоразнообразия Центральной Азии.
Таджикистан вступил в ВБ в 1993 году. Финансирование станы банком составило $420 млн в виде грантов и льготных кредитов. Будучи страной с низким уровнем доходов и ВВП на душу населения, Таджикистан получает льготное финансирование от МАР. Учитывая высокий уровень внешнего долга, в 2006 финансовом году МАР представила стопроцентное грантовое финансирование Республике Таджикистан.
Текущий портфель в стране составляет $184,8 млн.
Стратегия помощи стране на принципах партнерства на 2006-2009 годы сосредоточена на: (1) поддержке предпринимательства; (2) повышении и сохранении качества человеческого капитала; (3) использовании гидроэнергетического потенциала страны.
Согласно ориентировочным расчетам, объем средств МАР для Таджикистана в 2006-2009 финансовых годах составит около $148 млн. Предполагается 90 млн из этой суммы выделить в виде грантов. В 2006 финансовом году Таджикистан, имевший право на получение финансирования в полном объеме на грантовой основе, получил для реализации пяти проектов грантовые средства МАР на общую сумму в $44 млн.
Доля проектов в инвестиционном портфеле: развитие сельскохозяйственных регионов и экология — 1/3 от общего объема инвестиционного портфеля; инфраструктура и энергетика — также около 1/3; сфера человеческого развития (образование, здравоохранение и смягчение положения бедных) — 1/4 инвестиционного портфеля; 8% проектов приходится на область управления экономикой.
Финансирование проектов по ТС составляет $29,4 млн.
Азиатский банк развития
С момента своего присоединения к АБР в 1994 году Казахстан получил 14 займов на сумму $808 млн.
Текущий портфель банка составляет $708 млн.
В соответствии со Стратегией на 2006-2008 годы АБР планирует сосредоточиться на: (1) операциях в частном секторе в сфере развития инфраструктуры в водном, транспортном, энергетическом и нефтегазовом секторах; (2) поддержке сельских территорий — региональное развитие и управление водными ресурсами; (3) поддержке регионального сотрудничества в Центральной Азии, в таких секторах как транспорт и торговля. Содействие развитию финансового сектора также остается приоритетным направлением, включая микрофинансирование и поддержку МСБ.
Доля проектов в финансовом секторе составляет 35,9%, агропромышленном комплексе и природных ресурсах — 22,3%, транспорте и коммуникациях — 16,3%, образовании — 10,4%, в прочих отраслях — 15%.
Начиная с 1994 года, программа ТС АБР насчитывает 63 проекта на сумму $27 млн. На текущий момент объем предоставляемого ТС составляет $2 млн.
С 1994 года Кыргызстан получил от АБР 24 займа на общую сумму $644 млн.
Текущий портфель проектов АБР в стране составляет $203, 3 млн.
В соответствии со стратегией на 2006-2008 годы АБР планирует сосредоточиться на: (1) инвестициях в сельском хозяйстве; (2) реформировании финансового сектора; (3) улучшении торговых и транспортных связей с региональными рынками; (4) предоставлении поддержки человеческому развитию.
Наибольшие доли имеют проекты в транспорте и коммуникациях — 32%, других отраслях реального сектора — 17%, в реформировании системы государственного управления — 14%.
АБР также предоставил 59 грантов по ТС на сумму $39,7 млн. Текущий объем финансирования проектов по ТС составляет $8,7 млн.
С 1996 года в Узбекистане АБР одобрил 21 заем на общую сумму в $914,7 млн.
Текущий портфель АБР составляет $551,1 млн.
Стратегические приоритеты на 2006-2010 годы в Узбекистане: (1) содействие экологически устойчивому развитию; (2) поддержка частного сектора; (3) развитие транспорта и таможенных процедур; (4) увеличение человеческого потенциала.
Доля проектов в инвестиционном портфеле: образование — 34,7%, сельское хозяйство — 21,3%, водоснабжение и санитария — 15,6%, транспорт — 11%.
Предоставлено ТС на сумму $32 млн по 62 проектам по наращиванию потенциала политических и институциональных реформ. Объем финансирования текущих проектов по ТС составляет $7 млн.
С 1998 года в Таджикистане АБР предоставил займы на общую сумму $300,84 млн.
На 2007-2009 годы предусмотрены 10 проектов на общую сумму в $192,1 млн. Первая страновая стратегия и программа АБР для Таджикистана разработана на 2004-2008 годы. Стратегия направлена на развитие сельской местности, региональное сотрудничество, государственное управление и социальный сектор.
Доля проектов в инвестиционном портфеле АБР в Таджикистане по отраслям на конец 2006 года составляет: сельское хозяйство — 22,8%, образование — 2,5%, энергетика — 25,1%, финансовый сектор — 2,7%, здравоохранение — 2,5%, индустрия и торговля — 6,9 %, инфраструктура — 21%, мультисекторальные программы — 15%, водный сектор и др. — 1,2%.
В рамках ТС на 2007-2008 годы предусмотрено 9 проектов на общую сумму в $6,5 млн. Всего предоставлено ТС на сумму $29,74 млн.
Исламский банк развития
ИБР осуществляет свою деятельность в Казахстане с 1997 года. По состоянию на 1 июня 2006 года в Казахстане реализовано 32 проекта на общую сумму в $165 млн.
На текущий момент реализуется один проект на сумму $9,8 млн.
Стратегическими целями ИБР являются: (1) снижение бедности; (2) развитие сотрудничества между государствами — членами банка; (3) развитие исламской финансовой индустрии и институтов.
Данные цели зафиксированы также для Кыргызстана, Узбекистана и Таджикистана.
В период 2007-2008 годов ИБР планирует выделить средства на три проекта ТС на сумму до $1 млн.
ИБР осуществляет свою деятельность в Кыргызстане с 1993 года. По состоянию на 1 июня 2006 года в стране одобрено 22 проекта на общую сумму в $94,9 млн.
Текущий кредитный портфель составляет $73 млн.
В период 2007-2008 годов ИБР планирует выделить средства на три проекта ТС на сумму до $1 млн.
Со времени вступления в 2003 году Узбекистана в ИБР банком было предоставлено финансирование на общую сумму $150,7 млн. Все проекты находятся в стадии реализации.
В течение 2007-2009 годов ИБР намерен выделить около $160 млн на финансирование проектов в сфере здравоохранения, водоснабжения и канализации.
ИБР также намерен выделить льготный заем на сумму $4 млн. сроком на 25 лет для микрокредитования субъектов малого бизнеса и населения, особенно в сельской местности. В течение ближайших трех лет ИБР готов предоставить только коммерческим банкам республики кредитные линии на $40 млн на развитие МСБ.
ИБР осуществляет свою деятельность в Таджикистане с 1993 года. С момента начала своей деятельности в стране банк осуществил финансирование проектов на сумму $121,7 млн. Текущий портфель также составляет $121,7 млн.
Объем финансирования текущих проектов по ТС составляет $0,5 млн.
Активно приступив к работе в регионе, ЕАБР стремится занять собственную нишу в соответствии со своими стратегическими целями и приоритетами. Девиз ЕАБР: "Инвестиции в развитие и интеграцию". Это означает, что при выборе инвестиционных проектов банк отдает приоритет тем из них, которые имеют ярко выраженный интеграционный эффект и способствуют устойчивому экономическому росту.
Согласно утвержденной решением совета ЕАБР стратегии на 2008-2010 годы, банк ставит перед собой задачу сформировать инвестиционный портфель в течение 2008-2010 годов на сумму не менее $4500 млн. В результате реализации инвестиционных проектов к 2010 году будет обеспечен рост взаимной торговли государств-участников банка на $1600 млн в год и рост взаимных инвестиций на $800 млн. ЕАБР планирует войти в тройку МБР по объему ТС на территории каждого из государств-участников. Банк будет содействовать развитию частного сектора экономики и единых рынков государств-участников, включая их инфраструктурные и институциональные основы, использовать механизмы государственно-частного партнерства. ЕАБР будет участвовать в софинансировании крупных проектов с национальными и международными банками развития, а также коммерческими банками. Кроме того, банк планирует стать одним из основных интеллектуальных центров по анализу, разработке и сопровождению интеграционных процессов.
При финансировании инвестиционных проектов приоритетными для ЕАБР являются проекты в следующих отраслях и секторах: электроэнергетике (генерация, распределение, энергоэффективность); водно-энергетическом комплексе; транспортной инфраструктуре; высокотехнологичных и инновационных отраслях.
Достижение указанных стратегических целей позволит ЕАБР стать признанным международным банком развития с региональным фокусом на территории государств-участников и войти в тройку ведущих МБР по объему ежегодного инвестиционного финансирования.
При этом в качестве одного из необходимых условий своей деятельности ЕАБР рассматривает тесное взаимодействие с ведущими МБР. Так, ЕАБР присоединился к инициативе Всемирного банка о создании Информационного центра по вопросам развития на базе Национальной библиотеки в г. Алма-Аты. Открытие Информационного центра планируется в начале 2008 года.
Банк развивает деловые связи со специализированными организациями ООН (ЭСКАТО, ПРООН), а также поддерживает рабочие контакты в рамках Программы Центрально-азиатского регионального экономического сотрудничества (ЦАРЭС).