Процесс федерализации АЛРОСА сдвинулся с мертвой точки. В субботу внеочередное собрание акционеров компании приняло решение об увеличении уставного капитала АЛРОСА почти на 982 млн руб. путем размещения допэмиссии ее акций по закрытой подписке в пользу крупнейших акционеров. В результате доля РФ в капитале АЛРОСА увеличится с 37% до контрольной, Якутия сохранит суммарную долю на уровне 40% акций, а ВТБ избавится от непрофильного актива.
В субботу в Мирном состоялось внеочередное собрание акционеров АЛРОСА, которое утвердило параметры допэмиссии акций компании на сумму 981,98 млн руб., в результате чего ее уставный капитал увеличится на 36%. Всего в ходе допэмиссии будет размещено 72,726 тыс. акций АЛРОСА номинальной стоимостью 13 502,5 руб. которые по закрытой подписке выкупят правительства РФ, Республики Саха (Якутия) и восьми якутских районов — улусов. Согласно пресс-релизу АЛРОСА, федеральный центр сможет выкупить не более 43,635 тыс. акций компании, Якутия — 23,273 тыс. штук, два из улусов — Вилюйский и Мирнинский — по 728 штук, а остальные шесть улусов — по 727 штук каждый. Правом на выкуп акций АЛРОСА также смогут воспользоваться миноритарии, оплатив их приобретение деньгами в течение 45 дней.
В настоящее время уставный капитал АЛРОСА составляет 200 тыс. акций. Акционерами ЗАО АЛРОСА являются РФ (37%), Якутия (32%), улусы (8%), еще около 10,6% акций принадлежит ВТБ. Оставшимися акциями владеют физлица. АЛРОСА занимает четверть мирового рынка алмазов. В 2006 году группа АЛРОСА реализовала алмазы и бриллианты на $2,86 млрд.
Для оплаты допэмиссии будет использовано имущество (точнее, право в общей долевой собственности на объекты имущественного комплекса) бывшего ПНО "Якуталмаз", на мощностях которого в начале 1990-х годов была создана АЛРОСА. Речь идет о более чем 13 тыс. объектов, которые в настоящее время АЛРОСА арендует. Это имущество было передано Якутии в 1993 году по соглашению о разграничении полномочий между федеральным центром и республикой.
Но в начале 2000-х Россия заявила, что это было сделано с нарушением законодательства, и с тех пор настаивала на передаче имущества "Якуталмаза" в федеральную собственность. В 2006 году стороны подписали мировое соглашение, согласно которому спорное имущество стало общей долевой собственностью правительств России и Якутии. Стоимость имущества "Якуталмаза", которое вносится в капитал АЛРОСА, составляет $2,6 млрд, сама же алмазная компания оценена в $6,4 млрд.
Другой источник увеличения федеральной доли — 10,6% акций АЛРОСА, принадлежащие ВТБ. В госбанке никогда не скрывали, что являются номинальными держателями пакета в интересах федерального центра (по мировому соглашению принадлежащие банку акции учитываются внутри доли РФ). Однако де-юре принадлежащие ВТБ акции АЛРОСА госдолей не являются. В субботу акционеры АЛРОСА одобрили сделку по приобретению компанией доли ВТБ "в праве общей долевой собственности на объекты бывшего ПНО 'Якуталмаз'".
Как пояснил Ъ источник, знакомый с обстановкой, это первая часть схемы по передаче пакета ВТБ в госсобственность. "В результате сделки банк получит деньги, АЛРОСА станет собственником части федерального имущества, Росимущество затем по договору мены получит акции АЛРОСА",— говорит он.
В повестке дня субботнего собрания акционеров АЛРОСА говорится, что сделка с ВТБ может быть совершена "в будущем в процессе осуществления АК АЛРОСА (ЗАО) обычной хозяйственной деятельности". Такое решение сможет принять наблюдательный совет либо правление компании. По словам представителя АЛРОСА, сделка может быть завершена уже в декабре 2007 года. На следующем этапе акционеры планируют преобразовать АЛРОСА из ЗАО в ОАО, а затем вывести ее акции на биржу.
По мнению экспертов, АЛРОСА опоздала с выходом на публичный рынок на несколько лет. "Это надо было делать года три назад, когда большинство компаний горнорудного сектора выводили свои акции на биржи",— рассуждает аналитик ИК "Антанта Капитал" Владимир Попов. По его мнению, после преобразования в ОАО АЛРОСА сможет получить рыночную оценку, что позволит ей привлекать деньги по более низким кредитным ставкам и участвовать в сделках по слияниям и поглощениям.
"Нынешняя допэмиссия акций АЛРОСА определит конечную структуру ее акционеров, что приблизит компанию к преобразованию в ОАО и проведению листинга ее акций на бирже. Только тогда можно будет говорить о привлекательности АЛРОСА для портфельных инвесторов",— считает директор аналитического департамента UBS Алексей Морозов.