мегасделка
Вчера состоялось событие, ожидание которого будоражило рынок последние три месяца — продажа "Райффайзенбанк Украина" (РБУ). Венгерский OTP Bank подписал с представителями Raiffeisen International договор о покупке РБУ за 650 млн евро. Таким образом, австрийцы добились желаемой суммы от венгров, которые ни перед чем не останавливались для того, чтобы выйти на украинский рынок. По мнению участников рынка, эта сделка была ключевой для Raiffeisen International перед его дальнейшей перепродажей.
Председатель правления Raiffeisen International Герберт Степич вчера подписал с председателем правления OTP Bank Шандором Чаньи договор о продаже 100% акций своего дочернего "Райффайзенбанк Украина" за 650 млн евро ($834 млн). Об этом Ъ сообщила пресс-служба OTP Bank. Этого события ожидали все участники рынков Восточной Европы. С 5 апреля, когда Raiffeisen Int. объявил о начале переговоров по продаже РБУ, на рынке постоянно возникали слухи о срыве сделки с очередным покупателем, который не готов был предложить австрийцам удовлетворяющую их сумму.
По данным Ассоциации украинских банков, на 1 мая 2006 года "Райффазенбанк Украина" занимал среди украинских банков 7-е место по активам (8,12 млрд грн) и 6-е по капиталу (920,45 млн грн).
По данным OTP банка, на 31 декабря 2005 года банковская группа ОТР занимала 24,1% венгерского банковского рынка. Ее активы составляли 19,83 млрд евро, акционерный капитал — 2,08 млрд евро. Прибыль группы за 2005 год составила 601,9 млн евро. Группа уже имеет дочерние банки в Болгарии, Хорватии, Румынии, Сербии и Словакии.
Напомним, что Raiffeisen Int. разослал презентацию своего украинского финучреждения потенциальным покупателям еще в конце февраля этого года, когда стало известно о возникших сложностях при объединении РБУ с другим украинским активом — банком "Аваль". Тогда РБУ оценивался в 139 млн евро. Однако цены на украинские банки после заявлений о покупке Укрсоцбанка и Индэкс-Банка подросли, а вместе с ними возросли и аппетиты венского руководства РБУ. После этого представители Raiffeisen Int. сообщили о желании получить за украинское финучреждение не меньше половины суммы, заплаченной ими в прошлом году за "Аваль" ($1,028 млрд).
Как писал Ъ, изначально интерес к РБУ проявили OTP Bank и Альфа-банк. Но Raiffeisen Int. привлек к переговорам и другие финучреждения. Как стало известно Ъ, due-diligence с РБУ проводили также польский PKO и французский Credit Agricole. Также предложения купить банк австрийцы делали турецкому Finansbank, американскому Citibank и даже Укрэксимбанку, что подтвердили Ъ источники в НБУ.
Впрочем, цена за РБУ, ниже которой не хотели опускаться австрийцы, не устраивала покупателей. И пока шли торги из РБУ, начали уходить сотрудники, которые не хотели продолжать свою карьеру в "Авале". Кроме того, в "Аваль" начали переводить и крупных клиентов РБУ. Господин Лавренчук убеждал журналистов, что оттока клиентов нет, но директор Raiffeisen Int. по странам Восточной Европы Джефри Милликан не скрывал желания перетащить лучших клиентов РБУ. "Мы переведем в 'Аваль' из 'Райффайзенбанк Украина' лучших специалистов и лучших клиентов",— заявил он на собрании сотрудников обоих банков, состоявшемся в апреле.
В результате только за март портфель депозитов юрлиц РБУ уменьшился на 486,15 млн грн, а появлением хорошо обученных специалистов из РБУ хвастались Ъ представители многих украинских банков. Появление такой информации в прессе заставило австрийское руководство обоих банков наложить мораторий на перевод клиентов и персонала из РБУ. Кроме того, Raiffeisen Int. был вынужден включить такой же пункт в предварительное соглашение о продаже. После принятых мер в апреле депозиты юрлиц РБУ выросли на 554,09 млн грн, и банк вернул свои позиции в рейтинге Ассоциации украинских банков.
Примечательно, что такие решения Raiffeisen Int. повлияли на венгерских банкиров, которые решились поднять цену до 650 млн евро. Напомним, что OTP Bank участвовал в тендере на покупку Укрсиббанка и Укрсоцбанка, однако получил отказ от собственников этих учреждений, хотя и предлагал не меньше конкурентов. Стоит отметить, что венгры, прорываясь на украинский рынок, перестраховались. Они получили у своих регулирующих органов разрешение на покупку сразу двух банков на Украине и уже провели аудит в ТАС-Коммерцбанке.
Впрочем, участники рынка уверены, что OTP довольно сильно переплатил за выход на украинский рынок. "Они вложили деньги и теперь еще должны тратиться на развитие сети",— сказал Ъ генеральный зампред правления ПриватБанка Юрий Пикуш. "Венгры переплатили как минимум $150 млн,— уверен президент банка НРБ Вячеслав Юткин.— Они очень рискуют, покупая, по сути, кота в мешке. А мораторий на перевод клиентов — это достаточно условная вещь, которая легко нарушается и не контролируется".
Кроме того, банкиры считают, что к продаже РБУ австрийцев подтолкнула ближайшая продажа самого Raiffeisen Int. Возможными покупателями называют Sosiete Generale и Credit Agricole. Сотрудник пресс-службы Raiffeisen Int. Ларс Хофер подтвердил Ъ, что Credit Agricole сейчас проводит в Вене аудит. "Австрийцам необходимо было срочно сбросить этот по существу неработающий пассив (РБУ.—Ъ),— считает Вячеслав Юткин.— Каждый день затягивания его продажи снижал эффективность вложенных в РБУ денег".