Как стало известно Ъ, ОАО "Группа 'Черкизово'" близко к покупке крупного российского производителя цыплят-бройлеров ОАО "Куриное царство". При этом "Куриное царство", по сведениям Ъ, не единственный птицеводческий актив, которым интересуется "Черкизово". Эксперты считают, что таким путем мясоперерабатывающий холдинг стремится увеличить капитализацию перед предстоящим IPO.
В "Курином царстве" Ъ подтвердили факт переговоров с "Черкизово", но от дальнейших комментариев воздержались: "Сделка еще не оформлена, и говорить о ней слишком рано". По оценкам экспертов, сумма сделки может составить $70-100 млн.
ОАО "Группа 'Черкизово'" специализируется на производстве и переработке мяса. Консолидированный оборот по US GAAP — $466 млн. Основным акционером группы является компания Cherkizovsky Group Ltd. (91,4% уставного капитала).
ОАО "Куриное царство" (Липецк) создано в 2000 году. Владельцем 100% акций ОАО с уставным капиталом 400 млн рублей является кипрская компания "Голден Рустер Ко Лимитед". Компания владеет восемью фабриками по выращиванию цыплят-бройлеров. Годовой оборот оценивается в $70-80 млн.
"Куриное царство" не единственный птицеводческий актив, к которому присматривается "Черкизово". По информации от участников рынка, аналогичные предложения крупнейший игрок российского мясного рынка делал акционерам "Агроса", "Разгуляя" и некоторым другим. В "Агросе" при этом заявляют, что предложение в письменном виде в компанию не поступало. В пресс-службе "Черкизово" вчера ограничились общим комментарием относительно предстоящих сделок: "Стратегия группы предусматривает возможные выборочные приобретения профильных активов для дальнейшего развития бизнеса".
По мнению экспертов, активность "Черкизово" в плане приобретений диктуется стремлением увеличить капитализацию холдинга (оценивается в $600-650 млн) перед предстоящим IPO. Размещение запланировано на май этого года; рассматривается вариант выхода на NYSE или LSE. "Компания выходит на биржу, и желание акционеров повысить капитализацию за счет приобретения активов, которые хорошо вписываются в структуру холдинга, выглядит естественным",— считает аналитик "Уралсиба" Марат Ибрагимов. "'Куриное царство' — быстрорастущая компания, имеющая раскрученный брэнд и устойчивую долю рынка в сегменте замороженной курятины. У 'Михайловского' (птицеводческое подразделение 'Черкизово'.—Ъ) сильные позиции в сегменте охлажденного мяса — они удачно друг друга дополнят",— соглашается директор Института конъюнктуры аграрного рынка (ИКАР) Дмитрий Рылько.
Эксперты указывают также и на удачное время для сделок по приобретению птицеводческого бизнеса. "Птицефабрики за последний год стали более рискованным бизнесом, что обусловлено появлением птичьего гриппа, нестабильным спросом и падением цен на рынке. Поэтому для учредителей 'Куриного царства' сейчас наиболее удачное время для выхода, все перечисленные риски пока несильно отражаются на стоимости компании",— говорит Марат Ибрагимов.