ВТБ отцепляет «Магнит»

Группа продает Marathon Group свою долю в сети

ВТБ выходит из капитала второго по выручке российского ритейлера «Магнит». До 4,4% акций группы предложены инвесторам в рамках процедуры ускоренного формирования книги заявок, а почти 12,9% купит Marathon Group зятя главы МИД Сергея Лаврова Александра Винокурова и Сергея Захарова. Последняя станет крупнейшим акционером сети с долей около 29,75%. «Магнит» остается хорошей инвестицией с потенциалом роста акций, считают аналитики.

Фото: Олег Харсеев, Коммерсантъ

Фото: Олег Харсеев, Коммерсантъ

О продаже своей доли в сети «Магнит» группа ВТБ объявила 18 ноября вечером. Из пакета 17,28% до 4,4% акций предложены инвесторам в рамках процедуры ускоренного формирования книги заявок. Оставшиеся 12,88% будут проданы Marathon Group зятя Сергея Лаврова Александра Винокурова и Сергея Захарова, которая станет крупнейшим акционером «Магнита» с долей около 29,75%.

«Магнит» — второй по обороту розничный ритейлер в России и первый по числу магазинов. По состоянию на 30 сентября сеть насчитывала 25,3 тыс. точек. По итогам января—сентября общая чистая выручка «Магнита» выросла на 14,5%, до 1,27 трлн руб. год к году. С июля 2021 года «Магнит» владеет сетью «Дикси», которую выкупил за 87,6 млрд руб. у Mercury Retail Group Игоря Кесаева, Сергея Кациева и Сергея Студенникова.

Цена сделки с Marathon Group будет определена по результатам публичного предложения. На торгах на Московской бирже 17 ноября акции «Магнита» закрылись на уровне 6,4 тыс. руб. за бумагу, пакет 4,4% стоил около 28,8 млрд руб., а вся доля ВТБ — 112,7 млрд руб. К вечеру четверга котировки «Магнита» дешевели до 6,1–6,09 тыс. руб. за акцию. Старший аналитик Газпромбанка Марат Ибрагимов отмечает, что при ускоренном размещении инвесторы обычно просят дисконт.

ВТБ договорился о покупке 29,1% акций «Магнита» у основателя сети Сергея Галицкого в феврале 2018 года. Стоимость сделки была 138 млрд руб. из расчета 4,66 тыс. руб. за одну акцию. В мае того же года ВТБ продала 11,82% акций Marathon Group, стоимость этой доли на тот момент оценивалась в 62,5 млрд руб.

Первый заместитель президента—председателя правления банка ВТБ Юрий Соловьев отметил, что за три последних года выручка «Магнита» выросла более чем на 30%, а в прошлом году компания приняла новую стратегию развития, в рамках которой планирует продолжить расширять присутствие в сегменте онлайн-торговли.

Александр Винокуров добавил, что Marathon Group рассматривает инвестицию в «Магнит» как долгосрочную, не планирует увеличивать долю до контрольной и заинтересована в сохранении большинства мест в совете директоров за независимыми членами.

По словам Марата Ибрагимова, столь быстрый выход ВТБ из «Магнита» стал неожиданностью, но в целом для группы инвестиция уже оказалась удачной. С учетом выплаченных дивидендов за три с половиной года инвестиции в акции «Магнита» принесли банку почти 60% доходности, подсчитал он. Как отмечает аналитик, после нескольких несостоявшихся IPO у институциональных инвесторов остались свободные средства, которые они высвобождали под новые размещения и которые теперь они смогут потратить на «Магнит».

Гендиректор «Infoline-Аналитики» Михаил Бурмистров не исключает, что у ВТБ и Marathon Group изначально было стратегическое понимание, что такая сделка в перспективе может произойти. А Marathon Group, вероятно, вышла из капитала Fix Price в сентябре с прицелом на увеличение доли в «Магните», добавляет он. По словам господина Ибрагимова, «Магнит» остается хорошей инвестицией с нереализованным потенциалом роста, потому Marathon Group может быть заинтересована в долгом сохранении пакета.

Анатолий Костырев, Дмитрий Шестоперов

Картина дня

Загрузка новости...
Загрузка новости...
Загрузка новости...
Загрузка новости...
Загрузка новости...
Загрузка новости...
Загрузка новости...
Загрузка новости...
Загрузка новости...
Загрузка новости...
Загрузка новости...