Волатильность на финансовых рынках и растущая глобальная неопределенность заставляет людей корректировать свои инвестиционные стратегии, чтобы обеспечить долгосрочную сохранность капитала.
Фото: Алроса
Фото: Алроса
Это объясняет особый интерес инвесторов к альтернативным классам активов, привязанным к материальным ценностям, стоимость которых мало зависит от геополитических поворотов и волатильности биржевых котировок. Пример такого актива, который сочетает в себе инструмент долгосрочного сохранения семейного капитала с зарядом положительных эмоций и вечной нетускнеющей красотой,— это бриллиант инвестиционного качества.
В числе его достоинств — возможность совершать сделки в любых валютах при номинированной в долларах цене, максимальная концентрация стоимости на единицу веса, которая позволяет легко хранить, перемещать и передавать актив, отсутствие специальных требований к хранению и перемещению, низкая волатильность и слабая корреляция с другими формами инвестиций. Отсутствие требований по регистрации владения и передачи делает его оптимальным инструментом передачи благосостояния.
Фото: Алроса
Фото: Алроса
Подбор драгоценного камня с инвестиционными целями подчиняется довольно жестким правилам и требует высокого уровня экспертизы. Не имея проверенного поколениями семейного эксперта, приобретать их следует у поставщиков с безупречной репутацией. К счастью, в условиях, когда пандемия по-прежнему накладывает ограничения не только на перемещение между странами, но и на социальные контакты в целом, они начали развивать онлайн-каналы. В октябре, в частности, крупнейшая вертикально интегрированная алмазодобывающая компания мира АЛРОСА проводит закрытый онлайн-аукцион уникальных бриллиантов собственного производства. Помимо профессионалов рынка к участию в нем приглашены и частные инвесторы, в том числе клиенты Private Banking крупнейших российских банков—участников программы ALROSA Diamond Exclusive.
В целом рост стоимости бриллиантов был и будет обеспечен фундаментальными факторами. Алмазов, из которых гранятся бриллианты, с каждым годом становится все меньше по мере истощения известных месторождений. Спрос же на бриллианты растет по мере увеличения численности среднего класса, в первую очередь в Китае и Индии.
Фото: Алроса
Фото: Алроса
Важнейший драйвер роста цены — редкость конкретного экземпляра. Среди бесцветных бриллиантов реже всего встречается сочетание высоких цветовых и качественных характеристик: цветов от D до G, то есть от полностью до почти бесцветного, и качества от IF до VS2 (от идеально прозрачного до содержащего незначительные включения, невидимые невооруженным глазом). Камни с такими характеристиками массой от 4 карат и более считаются наиболее пригодными для инвестиционных целей из бесцветных. Они показывают самую высокую доходность за последние 15 лет.
Выигрышными с точки зрения инвестиций являются цветные бриллианты, или бриллианты фантазийных цветов, как их называют профессионалы. Они встречаются в природе реже, чем белые бриллианты. Красивый явно выраженный цвет имеет лишь 1 из 10 тыс., а интенсивный цвет встречается еще реже — в одном случае из 25 тыс. Редкость обусловливает уровень и динамику цен: за последние 15 лет цветные бриллианты в среднем подорожали в 3 раза. При этом цена сильно зависит не только от конкретного цвета бриллиантов, но и от его интенсивности. Так, например, самые распространенные среди цветных, желтые, показывают рост на уровне бесцветных бриллиантов. Однако бриллианты самого интенсивного желтого цвета (fancy vivid yellow) показали рост втрое быстрее относительно желтых бриллиантов менее интенсивного желтого цвета. Чемпионами роста среди всех бриллиантов стали самые редкие — розовые, за 15 лет они выросли в цене более чем в 4,5 раза.
Диаграмма: Fancy Color Research Foundation
Диаграмма: Fancy Color Research Foundation
И бесцветные, и цветные бриллианты на горизонте 15–20 лет показывают устойчивую тенденцию к росту. Он замедляется или прерывается в периоды отраслевых или глобальных кризисов, однако неизменно восстанавливается в последующие годы благодаря выработанному в отрасли механизму саморегулирования.
На бриллиантовый рынок пандемия коронавируса пришла сразу после выхода из специфического отраслевого кризиса, уже сократившего предложение. Локдауны дополнительно привели к многомесячной приостановке и добычи, и огранки. Вкупе с положительными сигналами со стороны оживающего конечного спроса и растущего запроса потребителей на положительно заряженные, символичные приобретения это дает основания рассчитывать на активное восстановление рынка после кризисной коррекции, открывая окно возможностей для инвесторов.
При этом розовые бриллианты, по мнению экспертов, в будущем могут дорожать еще более впечатляющими темпами. Австралийское месторождение Argyle, на протяжении многих лет служившее крупнейшим мировым источником розовых алмазов, исчерпало свои запасы, и в этом году добыча на нем будет планово завершена. После этого российская АЛРОСА, на нескольких месторождениях которой цветные алмазы попадаются сравнительно (по общемировым меркам) часто, может стать крупнейшим поставщиком цветных бриллиантов на мировой рынок.
Фото: Алроса
Фото: Алроса
АЛРОСА не только крупнейшая по добыче в каратах алмазодобывающая компания, но при этом еще и крупнейший производитель бриллиантов в Европе. Алмазодобытчиков, которые сами гранят добытые ими алмазы, в мире всего два, и АЛРОСА — крупнейший из них. Компания добывает и гранит алмазы только в России. Производство замкнутого цикла на территории РФ позволяет компании одновременно предложить покупателям своих бриллиантов гарантию природного происхождения камня; высокое качество сырья и огранки, так как она объединяет российские гранильные предприятия, где когда-то зародился всемирно известный термин «русская огранка», синоним высшего качества; привлекательную цену из-за отсутствия посредников и наценок; возможность документально проследить всю историю камня от рудника до огранки с подтверждением того, что он был добыт и обработан с соблюдением всех законов и этических норм, что облегчит последующую реализацию инвестиции. Кроме того, АЛРОСА как дополнительный сервис предлагает помощь в продаже купленных у нее бриллиантов.
В октябре 2020 года АЛРОСА выставила на онлайн-аукцион эксклюзивных бриллиантов для частных клиентов программы ALROSA Diamond Exclusive и профессиональных участников рынка бесцветные и цветные бриллианты с высоким ювелирным и инвестиционным потенциалом.
Прошедший в июне 2020 года дебютный аукцион такого рода показал востребованность этого формата среди частных покупателей, получающих благодаря ему доступ к стартовым ценам оптового рынка.
Заявки в рамках аукциона принимаются с 11 октября по 2 ноября. На торги выставлены 33 крупных бесцветных и цветных бриллианта массой от 0,4 до 31,1 карата, включая несколько редчайших розовых экземпляров. Все бриллианты произведены гранильным подразделением АЛРОСА из добытого компанией сырья и сопровождаются сертификатами международной геммологической лаборатории GIA.
Таблица: Fancy Color Research Foundation
Таблица: Fancy Color Research Foundation
«Онлайн-аукционы эксклюзивных бриллиантов — логичное продолжение и развитие работы компании с клиентами, в том числе с частными клиентами программы Private Banking. Новый формат объединяет в себе традиционные преимущества последней, включая консультации по вопросам ценообразования и оформления сделок, с доступом к аукциону наряду с профессиональными участниками рынка и с одинаковыми стартовыми ценами. Кроме того, продолжает быть важной и возможность подавать заявки из любой точки земного шара, не подвергая себя опасности в условиях по-прежнему непростой эпидемиологической обстановки. АЛРОСА, со своей стороны, оказывает профессиональные консультации касательно инвестиционного потенциала каждого лота и поддержку каждому участнику»,— прокомментировала Елена Суховеева, советник генерального директора АЛРОСА.
Советник генерального директора АЛРОСА Елена Суховеева
Фото: Алроса
Советник генерального директора АЛРОСА Елена Суховеева
Фото: Алроса
АЛРОСА, которая объединяет российские гранильные предприятия с многолетней историей и опытом, специализируется на огранке крупных и цветных алмазов, которая требует высочайшего профессионализма. В 2017 году компания представила коллекцию «Династия», а спустя несколько лет представила коллекцию «Представление» (The Spectacle), посвященную легендарному русскому балету. В нее входит, в частности, уникальный желтый бриллиант «Жар-птица». Этот фантазийный ярко-желтый бриллиант массой 20,69 карата с богатейшим цветом и игрой света получил свое название в честь балета Сергея Дягилева для знаменитой антрепризы «Русские сезоны». В конце 2019 года «Жар-птицу» приобрел всемирно известный премиальный ювелирный дом Graff. Второй бриллиант коллекции, «Призрак розы», самый большой из созданных в стране бриллиантов редчайшего розового оттенка массой 14,83 карата, названный в честь легендарного балета Нижинского, выставлен на аукционе Sotheby’s, который пройдет в Женеве 11 ноября 2020 года. «Призрак розы» сочетает в себе редчайший для бриллианта оттенок — яркий пурпурно-розовый (fancy vivid purple pink) — с безупречной чистотой и впечатляющим размером. Третий бриллиант коллекции «Представление» пока остается загадкой для широкой публики.
По всем вопросам, связанным с участием в аукционе Diamond Exclusive Online и программе ALROSA Diamond Exclusive в целом, обращайтесь, пожалуйста, к руководителю программы Елене Суховеевой SukhoveevaEY@alrosa.ru или к персональному менеджеру Private Banking.