заместитель гендиректора Агентства по реструктуризации кредитных организаций
"Критерии ЦБ позволят тщательно отсортировать банки"
— Рассмотрение законопроекта о страховании вкладов в первом чтении периодически откладывается. Как вы думаете, не затормозит ли и последний доклад МВФ принятие законопроекта?
— Международный валютный фонд (МВФ) традиционно высказывает определенную озабоченность по поводу сроков создания системы страхования в России. И те фразы, которые прозвучали в его весеннем докладе, не являются чем-то новым по сравнению с позицией, которая заявлялась ранее. МВФ полагает, что создавать систему страхования вкладов лучше после введения в России стандартов международной финансовой отчетности (МСФО). Но, на мой взгляд, существует некая иллюзия, что МСФО является палочкой-выручалочкой, позволяющей банковской системе в одночасье стать стабильной и устойчивой. В независимости от того, какие стандарты применяют банки, многое основано на профессиональном суждении либо банкиров, либо ЦБ. И это уже никакими новыми стандартами не поправишь. МСФО, несомненно, даст положительный эффект, но значение его не нужно переоценивать. Поэтому я бы жестко не связывал проблему создания устойчивой системы гарантирования вкладов и внедрение МСФО. Эта зависимость не подтверждается и мировой практикой.
— Достаточны ли и эффективны действия ЦБ по отбору банков в систему страхования?
— ЦБ в рамках подготовки законопроекта прописал достаточно жесткую систему критериев вхождения банков в систему страхования вкладов. И эти критерии в принципе позволяют тщательно отсортировать банки на жизнеспособные с точки зрения устойчивости этой системы и нет. К этому добавляется тот набор нормативных документов и подходов в области надзора, подготовленных ЦБ, которые были выпущены за последнее время. Среди них новая методика оценки собственного капитала и введение такого понятия, как "ненадлежащие активы", определение их характеристик, новые подходы к оценке финансового положения учредителей банков. И все это вместе поднимает качество банковского надзора.
— К чему может привести принятие закона о страховании вкладов и создание самой системы их страхования?
— Не останавливаясь на очевидном росте доверия к банковскому сектору и увеличении ресурсной базы банков, я бы выделил три эффекта, которые будут получены от системы страхования. Первый — это укрупнение вкладов, размещенных в банках. Прежде всего, в региональных банках до уровня, эквивалентного $3 тыс. Это в первую очередь связано с уровнем гарантированных выплат, предусмотренных законом. Поэтому в банках будет наблюдаться тенденция снижения мелких вкладов. Одновременно может происходить дробление вкладов, составляющих порядка $10 тыс. Причиной этого будет стремление среднего класса диверсифицировать свои риски и полностью застраховать семейные сбережения. Например, они могут находиться в одном банке, но размещаться от имени ближайших родственников или размещаться в нескольких соседних банках от места работы или проживания клиента. Но в целом тенденция по укрупнению вкладов будет очевидной. В свою очередь, это позволит банкам снизить операционные издержки на работу с вкладчиками. Ровно такой эффект мы, кстати, наблюдали, в системе гарантирования вкладов, которая вводилась в качестве эксперимента в пяти региональных банках при процедурах их реструктуризации.
Второй эффект будет связан с увеличением спроса на рублевые депозиты. Предпосылкой для этого будет то, что процентная ставка по валюте и по рублям у нас заметно отличается, а взносы в фонд страхования платятся в независимости от валюты депозита. Поэтому произойдет относительно большее снижение процентов по валютным вкладам, чем по рублевым, если банки будут полностью перекладывать на вкладчиков финансовые расходы по страхованию депозитов. И следовательно, инвестиционная привлекательность рублевых инструментов вырастет. В качестве косвенных последствий этого следует ожидать снижения для банков валютных рисков. Кроме того, страхование вкладов позволит банкам более активно развивать другие инструменты. Так, например, средства доверительного управления, размещенные в банках, не являются объектом страхования. И здесь вполне возможно, что банки предложат своим вкладчикам новый финансовый продукт, который будет отличаться не только повышенной доходностью, но и повышенными рисками. В результате у вкладчика появится выбор. Он сможет использовать консервативный депозит с умеренной процентной ставкой и с высокой степенью защищенности или же более рискованные вложения в фонды общего банковского управления, но по более высокой процентной ставке. И скорее всего, после введения в действие закона рынок фондов банковского управления получит дополнительный экономический импульс для развития. И это будет хорошо как для банков, так и для клиентов с точки зрения возможности выбора между своими экономическими предпочтениями.
Интервью взяла ВАРВАРА Ъ-ВАСИЛЬЕВА