Пенсионный фонд избавит от текучки кадров
Евгений Якушев, начальник управления корпоративных инвестиций инвестиционно-банковской группы "НИКойл":
— Взаимоотношения работодателя и негосударственного пенсионного фонда строятся на основании пенсионного договора. Правила договора содержат общее описание пенсионных схем, применяемых данным фондом, а пенсионный договор детализирует конкретные условия и формы, порядок, периодичность уплаты пенсионного взноса, а также различные нормы, регулирующие отношения предприятий и пенсионного фонда. Взносы предприятия, направляемые в негосударственные пенсионные фонды по пенсионному договору,— это договор в пользу третьего лица. И поэтому на самом предприятии во избежание налоговых недоразумений должны быть четко зафиксированы условия предоставления дополнительных пенсий за счет средств работодателя. Это, как правило, регулируется положением о дополнительном или негосударственном пенсионном обеспечении на предприятии. Достаточно объемный документ, который определяет, кому, как и на каких условиях будут выплачиваться пенсии в будущем. Это может быть зафиксировано в коллективном договоре или индивидуальном трудовом контракте тех или иных работников, которые будут получать право на негосударственную пенсию. В тот момент, когда работник приобретает право на пенсию, он получает пенсионный полис, в котором указано его право требовать от негосударственного пенсионного фонда выплат в том размере, который назначен предприятием.
При разработке пенсионной схемы можно выделить следующие этапы. Первый — это анализ социально-демографических тенденций предприятия. Надо проанализировать возрастную и половую структуру персонала, темпы выхода на пенсию, чтобы определить некий базовый финансовый показатель, а именно сколько будет стоить негосударственная пенсия в целом для предприятия. Следующий этап — формирование перечня социально-производственных проблем, решаемых с помощью негосударственного пенсионного обеспечения. Например, таким образом может быть решена проблема текучки кадров. В пользу работников выплачивается большой или малый взнос, и право на негосударственную пенсию обуславливается минимальным сроком работы на данном предприятии в три, пять, десять, пятнадцать и так далее лет. Это право работодателя — установить некий период ожидания, после которого работник получит право на негосударственную пенсию. Далее разрабатывается концепция организации негосударственного пенсионного обеспечения на предприятии, которая включает в себя выбор тех или иных пенсионных схем, задач, которые решаются методами государственного пенсионного обеспечения. И необходимо выбрать институт, на базе которого реализуется эта задача. Возможно даже создание собственного негосударственного пенсионного фонда, но здесь нужно учитывать, что это достаточно затратный механизм.
Как застраховаться от простоя предприятия
Виктор Маевский, начальник отдела имущества страховой компании "Ренессанс-страхование":
— В последнее время у нас появился такой термин, как "риск-менеджмент" ("управление рисками"). В задачу людей, которые этим занимаются, входит минимизация рисков предприятия. Существует несколько основных способов управления внутренними рисками. В частности, это организационно-технический способ, когда предприятие стремится улучшить свою технологию, закупить оборудование, которое наименее подвержено технологическим рискам, установить современную систему пожаротушения, сигнализацию, обеспечить определенную охрану своих активов. Этот способ достаточно затратный, но все равно широко используемый в нашей стране. Также практикуется и страхование возможных потерь. Иногда создаются специальные фонды, из которых оплачиваются потери, связанные с непредвиденными ситуациями. Об обществах взаимного страхования в России я пока не слышал, хотя они широко распространены на Западе. Создаются они по отраслевому признаку, иногда на базе холдингов. В некоторых западных странах, например в Скандинавии, ярко выражены кептивный рынок и страхование в независимых страховых организациях. Каждый из этих способов имеет свои преимущества и недостатки, и собственник сам решает, каким образом ему управлять риском. Страхование является всего лишь одним из способов управления рисками, и я хочу подчеркнуть, что он во многих случаях, естественно, наименее затратный.
Хотел бы немного подробнее остановиться на страховании имущества предприятий. Объектом страхования является любое имущество, которое находится на балансе предприятия или к которому у предприятия есть страховой интерес. К такому имуществу можно отнести здания, технологическое оборудование, офисное оборудование, товарные и сырьевые запасы, электронное оборудование предприятий. Не все риски можно застраховать. Базовые риски в страховании имущества — это риски, связанные с пожаром, так называемый комплекс Флекса: пожары, удар молнии, падение пилотируемых летательных аппаратов или их частей. Это та база, которая существует и на российском, и на международном рынках. К этой базе прибавляются риски, связанные со стихийными бедствиями, с кражами со взломом и различными противоправными действиями третьих лиц. В последнее время широкое развитие получает страхование перерывов в процессе производственной деятельности — достаточно интересный вид. В этом случае страхуются не прямые потери, а косвенные, связанные с тем, что предприятие простаивает и не может выпускать продукцию, а следовательно, не получает прибыль и несет издержки, обычно погашаемые за счет прибыли. Объектом страхования является недополученная прибыль за время простоя с учетом вычета налогов, которые связаны с этой прибылью, постоянных расходов, которые не связаны с объемом производства, зарплаты рабочих и служащих, арендных платежей, не зависящих от объемов производства.
Как оперативно следить за движением средств по счетам
Герман Барк, вице-президент Гута-банка:
— Я бы хотел остановиться на инструменте, который мы в банке называем "расчетный центр клиента". Это услуга банка по предоставлению главному финансовому управлению предприятия информации о всех движениях средств по счетам предприятий, которые входят в тот или иной холдинг. Оговорюсь, что этот расчетный центр предназначен прежде всего для тех клиентов, у которых либо создана система бизнес-центров, когда тот или иной блок бизнеса оформлен как отдельное юридическое лицо, либо имеются интересы в разных регионах — как правило, в этом случае речь идет о разветвленной сбытовой сети.
Соответственно, у финансового директора такой структуры возникает задача: как вести мониторинг, как управлять, как контролировать движение средств по счетам компаний, образующих холдинг. Для того чтобы построить такой расчетный центр, нужно несколько предпосылок. Во-первых, нужно выбрать базовый банк для построения такой системы, поскольку именно от информационных, технологических возможностей банка зависит успешность данного банковского инструмента. Банки, у которых операционный день сводится глубокой ночью, вряд ли смогут в оперативном режиме предоставлять своим клиентам информацию по движению по счетам. А если они не смогут этого делать, то создание такого расчетного центра теряет смысл. Это первое условие. Есть и второе, не столь жесткое. Желательно, если мы говорим о территориальной структуре бизнеса, чтобы у банка были подразделения в соответствующих регионах, которые могли бы обслуживать территориальные подразделения клиента.
С помощью расчетного центра можно оптимизировать обслуживание информационных потоков между головной компанией и ее подразделениями, поскольку при этом используются согласованные с банком и головной компанией форматы обмена документами. Понятно, что эта услуга в принципе не совсем банковская, и сегодня есть компании, которые специализируются на управленческих системах, системах финансово-управленческого бухгалтерского учета и могут эту проблему решить. Но важно отметить, что эта услуга не основная, а сопутствующая. Суть же расчетного центра — возможность именно оперативного контроля за движением денежных средств по счетам.
Закрытый ПИФ — лучшая защита активов
Сергей Михайлов, председатель совета директоров Лиги управляющих активами:
— Интерес предприятия, обращающегося в управляющую компанию, обычно состоит в том, чтобы снизить себестоимость и отвести куда-то известную сумму денег. А потом эту сумму получить назад должным образом, и не из какого-нибудь Кипра, а из честного, светлого российского предприятия. Поскольку можно, конечно, некоторое время обманывать власти, но долго нельзя: не получится, поймают, накажут. В этой связи мы проталкиваем так называемый закон об инвестиционных фондах. Там предусматривается такая штуковина, как закрытые инвестиционные фонды, которые, по существу, создаются под проект. Если вам нужно построить цех, закажите себе такой фонд, пусть его вам кто-нибудь сделает. Вы закачаете туда деньги, на эти деньги накупите стенок, столов, стульев, дверных ручек. Все это отремонтируете, оно взлетит в цене, образует новую стоимость, и после этого вы задекларируете, что у вас из ничего выросло что-то и это что-то стоит в десять раз дороже. А вам за это ничего не будет. То есть никаких налогов за эту разницу активов вы не заплатите.
Нечто подобное мы сейчас пытаемся делать с недвижимостью. Покупаем квартиры на первом этаже, когда они стоят $80 за метр, а пытаемся продать, когда дом сдан в эксплуатацию, на 16-м, когда они стоят $600. И институт, продающий такой актив (в частности, тот же самый инвестиционный фонд), не платит налоги на прирост этой самой стоимости. Правда, как только инвестор соберется выводить деньги из этого института, налоги возникнут. Но выводить можно разными способами, не буду уточнять, какими. Кроме того, нет смысла их выводить, если это ваши деньги; их лучше реинвестировать, что строители нам и заказывают. А как только они зарабатывают более или менее солидные деньги, становится некомфортно получать их в чемоданах и носить их, расплачиваться со всеми контрагентами наличными. Кроме того, есть и проблемы взаимоотношений с властями. Как только вы будете заниматься хоть каким-нибудь развитием, такого рода задачи возникнут. Даже если вы будете покупать, например, столы или какое-нибудь оборудование, просто бестолково не воспользоваться этой моделью.