Кризис на международных финансовых рынках с прошлого года давит на российскую банковскую систему. И только банки начали показывать во втором квартале положительную динамику, как на них обрушились новые финансовые потрясения. Теперь единственный показатель, имеющий хорошие шансы на значительный рост,— это средства бюджета, которыми на прошлой неделе финансовые власти активно накачивали банки.
Показатели российских банков в этом году трудно назвать выдающимися. И это неудивительно, поскольку мировой финансовый кризис, вступивший на прошлой неделе в острую фазу, привел к тотальной нехватке ликвидности. Это в полной мере ощутили на себе и российские банки. И хотя второй квартал этого года оказался лучше первого по большинству показателей, не нужно быть ясновидящим, чтобы предположить, что заканчивающийся сейчас третий квартал перечеркнет все наметившиеся положительные сдвиги в темпах роста российской банковской системы.
Да и сам рост был довольно осторожным. За полгода активы 200 крупнейших российских банков выросли всего на 15%, тогда как в первой половине прошлого года этот показатель увеличился почти на 25%. Только за первый квартал 2007 года рост активов российских банков составил 13%. В этом году за первый квартал активы прибавили всего 6%, а во втором выросли на 9%. И похоже, что для 2008 года, несмотря на всю свою незначительность, этот показатель окажется рекордным.
Надо отдать должное российским банкам, они в большинстве своем понимали, чем в нынешних условиях грозит увлечение ценными бумагами. Так, в первом квартале вложения 200 крупнейших российских банков в ценные бумаги упали более чем на 13%, что составило почти 300 млрд руб. Во втором квартале этого года банки немного успокоились и увеличили свои вложения в ценные бумаги на 4%, что в абсолютных цифрах равняется 70 млрд руб. Тем не менее по итогам полугодия портфель российских банков на фондовом рынке снизился более чем на 10%. В результате показатель 200 крупнейших банков по вложениям в ценные бумаги так и не вышел на уровень 2 трлн руб., уверенно державшийся весь прошлый год. И в этом году пересечь эту черту ему уже, видимо, не суждено.
Примечательно, что лидер среди российских банков по объему работы на фондовом рынке — Сбербанк — за второй квартал этого года увеличил свои вложения в ценные бумаги на 8%, что соответствует 40 млрд руб.,— это более половины всего роста крупнейших российских банков на фондовых рынках. А из первой двадцатки самых инвестиционных банков вложения в ценные бумаги за второй квартал выросли у 13 игроков. И у трех из них, не считая Сбербанка, рост превысил 10 млрд руб. Причем у Альфа-банка в относительных величинах этот прирост составил более 30%, у Связь-банка — около 40%, а у Международного промышленного банка — вообще более 50%.
Но нужно отметить, что в первой пятерке самых инвестиционных банков упали вложения в ценные бумаги у троих — Газпромбанка, ВТБ и Банка Москвы. А Банк Москвы в результате поменялся местами с "Уралсибом", который немного увеличил свой инвестиционный портфель — на 0,5 млрд руб. Теперь Банк Москвы стал пятым среди самых инвестиционных банков, а "Уралсиб" — четвертым. Другое дело, что у крупных банков даже с учетом роста на миллиарды рублей портфель ценных бумаг занимает не самую большую долю в их активах. Так, у Сбербанка она не доходит до 9%. К тому же крупные банки имеют первоочередной доступ к ликвидности — именно им, Сбербанку, Газпромбанку и ВТБ, российские финансовые власти предоставили более 1 трлн руб.
У мелких и средних банков с крупными инвестиционными портфелями гораздо больше поводов для волнения. А ведь среди них есть уникальные кредитные организации. Так, у двух банков соотношение ценных бумаг и активов зашкаливает за 90%. У 21 банка больше половины активов вложено в фондовый рынок. И среди них есть такие известные учреждения, как инвестиционный банк "Траст" и Дрезднер Банк. Более 80 банков держат в ценных бумагах свыше 30% своих активов.
Интересно, что нынешний кризис одновременно похож и на кризис десятилетней давности, поскольку уходит корнями в фондовый рынок, и на кризис 2004 года, поскольку уже вовсю говорят о кризисе доверия. Хотя говорить о том, что кризис доверия стал результатом брутальных событий прошлой недели, с крахом мировых рынков и дефолтом банка "КИТ Финанс",— неверно. По мере осложнения ситуации с ликвидностью уменьшалось и доверие банков друг к другу. Неудивительно, что единственным показателем, который снизился за второй квартал, стал объем выданных межбанковских кредитов. За три месяца он сократился более чем на 100 млрд руб., что в относительных величинах, правда, выглядит не столь впечатляюще — всего 6%.
Стоит отметить, что финансовые власти, выдавшие Сбербанку, ВТБ и Газпромбанку более 1 трлн руб. для перераспределения этих средств между более мелкими банками, имели резон именно для такого выбора. Все три кредитные организации находятся среди крупнейших банков по объему выданных межбанковских кредитов. Второе место по этому показателю, впрочем, занимает Россельхозбанк, у которого на межбанковские кредиты приходится почти треть активов. Но у него есть своя специфика, из-за которой он, возможно, и не оказался среди получателей государственных средств.
Между тем нельзя не обратить внимания на то, что получивший львиную долю бюджетных денег Сбербанк замыкает четверку самых активных на межбанке кредитных организаций с соотношением межбанковских кредитов и активов, равным 1,5%. Более того, за второй квартал объем выданных им межбанковских кредитов сократился более чем на 20%. Впрочем, два других банка из тройки избранных тоже сокращали объемы работы на межбанке. И если у ВТБ оно было символическим — всего 0,5%, то Газпромбанк сократил свое присутствие на этом рынке более чем на 40%. Так что использовать полученные средства для распределения ликвидности по нуждающимся банкам они, похоже, особенного желания не имеют, хотя из этого, конечно, не следует, что они не выполнят эту задачу.
Что касается остальных видов кредитов, то на них в отличие от межбанковских у Сбербанка приходится почти 85%. При этом за квартал объем выданных Сбербанком кредитов вырос на 8,8%, в то время как у 200 крупнейших банков рост составил 8,9%. А на сам Сбербанк пришлось почти 30% всего прироста. Объем же просроченных кредитов во втором квартале увеличивался медленнее, чем в первом,— 11% против 18%, но все еще быстрее, чем росли выданные кредиты. И в отличие от предыдущих кварталов этот рост не был обусловлен ростом просрочки по потребительским кредитам.
Действительно, после того, как возникли проблемы с ликвидностью, банки первым делом ужесточили подход к выдаче потребкредитов. Многие банки повысили ставки, стали более придирчиво относиться к заемщикам и предоставляемым ими документам. И это сработало. Если в первом квартале просрочка по потребительским кредитам составляла 22%, то во втором она была на уровне всего 8%. Важно здесь отметить тот факт, что объем выданных потребкредитов во втором квартале по темпам роста превысил этот же показатель за первый квартал — 12% против 9%. А это говорит о том, что действия банков по оптимизации подхода к выдаче потребительских кредитов дали положительный результат.
Любопытно, что среди пяти крупнейших банков по объемам выданных потребительских кредитов наибольший показатель — у банка "Русский стандарт", свыше 58%. И именно у "Русского стандарта", единственного из пятерки, за второй квартал снизился объем выданных потребительских кредитов. Правда, снижение было меньше процента, но остальные банки из первой пятерки показали не менее чем десятипроцентный рост. При этом наибольший прирост потребительских кредитов показал банк ВТБ 24 — более 25%. В результате у него потребкредиты, как и у "Русского стандарта", составляют больше половины активов. В абсолютных же величинах вне конкуренции Сбербанк — у него прирост потребкредитов равняется более чем 125 млрд руб., это почти 35% от общего прироста объема потребкредитов, выданных крупнейшими российскими банками за второй квартал.
Что касается обязательств банков, то вполне в русле последних событий, но только без громких заявлений весь второй квартал росли в банках средства бюджета и внебюджетных фондов. За последние полтора года во втором квартале они установили безусловный рекорд — прирост более 50%. Да и в абсолютных величинах пополнение остатков бюджетных средств на счетах банков оказалось вполне ощутимым — около 200 млрд руб., почти 12% от прироста всех обязательств. Между прочим, это вдвое больше, чем рост остатков на расчетных счетах. И это еще до массированных вливаний бюджетных средств, которые происходят сейчас. Теперь эти показатели вообще должны зашкаливать, ведь общий прирост обязательств за второй квартал составил 1,65 трлн руб., тогда как на прошлой неделе только за один день банкам было выдано больше 1 трлн руб.
По относительным показателям сравниться с ростом бюджетных средств никакие пассивы не могут. Но по абсолютным цифрам прирост на банковских вкладах более чем в два раза превосходит этот показатель. Да и в относительных величинах рост вкладов на 9% смотрится довольно неплохо на фоне первого квартала, когда объем депозитов физлиц в 200 крупнейших российских банках увеличился всего на 3%. Теперь важно, чтобы люди, доверившие свои деньги банкам в это смутное время, не ринулись забирать их. Поскольку, как показал кризис 1998 года, никакой, даже самый крупный, банк не выдержит одновременной атаки тысяч вкладчиков.