Когда доллар падает, а рубль набирает силу, для заемщиков становится актуальным вопрос — в какой
валюте брать ипотечный кредит, чтобы уменьшить суммы ежемесячных выплат и вместе с тем минимизировать риски? Эксперты расходятся во мнениях. Одни считают приоритетной для ипотечного заемщика
стабильность, другие – возможность получить выгоду за счет уменьшения суммы ежемесячных выплат,
третьи убеждены, что подход к выбору валюты в каждой сделке должен быть индивидуальным.
В настоящее время большинство банков Уральского региона предлагают ипотечные кредиты в рублях, долларах и евро. Появляются и более экзотические варианты. В апреле прошлого года Банк Москвы запустил программы ипотечного кредитования в швейцарских франках и японских иенах. Инвестсбербанк объявил о предоставлении потребительских кредитов, автокредитов и ипотеки в швейцарских франках в августе.
Однако предпочтение население отдает отечественной валюте. «Вся страна кроме Москвы, где основная валюта доллар, живет в рублях, и Уральский регион в этом плане не исключение: 92% населения предпочитает брать кредиты именно в них», — утверждает директор екатеринбургского филиала кредитного брокера «Фосборн Хоум» Александр Комаров. «Существует общепринятая практика, что долгосрочные кредиты, к каковым относятся и ипотека, следует оформлять в той валюте, в какой заемщик получает доход», — отмечает глава представительства Городского ипотечного банка (ГИБ) в Екатеринбурге Станислав Дехтулинский. «На первый взгляд, основным преимуществом кредитных продуктов в инвалютах является более низкая по сравнению с рублевыми кредитами процентная ставка, — отмечает начальник управления ипотечного кредитования Связь-банка Марина Сапронова. — Однако когда заемщик получает доходы в одной валюте, а кредиты погашает в другой, фактические платежи по кредиту в зависимости от изменения курса данных валют могут как возрастать, так и уменьшаться. Ипотечные кредиты — это, как правило, большие суммы и длительные сроки кредитования, поэтому в этом случае заемщику не стоит делать ставку на курсовую разницу, предугадать которую на долгосрочную перспективу достаточно сложно, а кредитоваться в рублях. В этом случае он не зависит от колебаний на валютном рынке, а значит, не несет курсовые риски и погашает свои кредитные обязательства без потерь», — поясняет она.
«Сейчас заемщики, взявшие кредиты в американской валюте, курс которой в последние годы по отношению к рублю упал, счастливы и довольны. Но в один момент ситуация может измениться», — соглашается с ней начальник управления по работе с частными клиентами филиала банка «Сосьете Женераль Восток» (BSGV) в Екатеринбурге Сергей Козлов.
Кроме риска колебания курсов, у ипотечных кредитов в иностранной валюте есть и другие минусы. Начальник отдела ипотечного кредитования ОАО «Банк «Екатеринбург» Дарья Медведева указывает, что заемщику в этом случае придется нести дополнительные расходы по конвертации валюты, которые у него возникнут при получении и гашении кредита. Кроме того, подчеркнул Виталий Милованов, не стоит оставлять без внимания тот факт, что заемщику валютного кредита со ставкой ниже 9% годовых, необходимо оплатить налог с материальной выгоды, которую он получает. Как указано с пункте 2 статьи 224 Налогового кодекса, налог на доходы физических лиц с такой материальной выгоды рассчитывается по ставке 35%.
«Рублевый ипотечный кредит удобнее в обслуживании, — отмечает вице-президент, директор департамента розничных услуг Уральского банка реконструкции и развития (УБРиР) Алексей Овчинников. — В отделениях банка внести платеж по нему может любое физическое лицо, возможно и погашение через сеть банкоматов с функцией приема наличных, или при помощи систем удаленного доступа к счету. Если же кредит взят в иностранной валюте, тогда только сам клиент может погашать свой кредит и вносить деньги на счет, в противном случае необходимо оформлять нотариальную доверенность».
Однако у «долларовой» ипотеки тоже есть немало сторонников, которые видят в ней свои плюсы. Директор представительства DeltaCredit в Екатеринбурге Ирина Постникова считает, что на фоне снижающегося курса доллара, заемщики, которые имеют в том числе постоянный доход в рублях, но выбирающие ипотечный кредит в долларах, выигрывают. «Во-первых, можно сэкономить на ежемесячных платежах, так как за счет более низкой процентной ставки они меньше. Во-вторых, более низкая процентная ставка по долларам позволяет взять большую сумму кредита, что позволит купить квартиру большей площади или в более престижном районе. Более того, в нашем банке есть ипотечная программа, когда кредит выдается в долларах США и процентная ставка привязывается к ставке LIBOR. В этом случае она составляет 6,5%. Такой кредит люди обычно гасят ускоренными темпами — берут займ, например, на 10 лет, а погашают за 5 лет», — пояснила Ирина Постникова. По ее словам, предпочтение рублю население отдает, помня август 1998 года, когда произошел дефолт. «Понимая выгоду кредитов в долларах, они тем не мене отдают предпочтение рублям, по сути, приплачивая за свое спокойствие», — добавляет она. «Брать кредиты в долларах выгодно в двух случаях. Во-первых, если заемщик получает в них доход. Во-вторых, если он берет «длинный» кредит на 20-30 лет, который планирует погасить в течение одного-двух лет. В этот период доллар, скорее всего, будет падать, либо находиться на нынешнем уровне», — уверен Станислав Дехтулинский. «В краткосрочной перспективе те, кто взял ипотечные кредиты в долларах США, будут довольны. Ведь падение доллара значительно снижает их расходы по кредиту. Однако увлекаться этим не стоит. Гарантии, что вектор колебаний валютных курсов в дальнейшем не изменится, нет», — предостерегает директор управления кредитования частных клиентов Уральского банка Сбербанка России Вячеслав Решетников.
Экзотика
Очевидные преимущества дает кредитование в экзотических на сегодняшний день валютах — швейцарских франках и японских йенах. Процентная ставка по ним ниже, чем по кредитам в рублях, долларах и евро. В то время как годовые проценты по кредитам в рублях составляют в среднем по банкам, работающим в Уральском регионе, в долларах и евро — 11%, кредитование в швейцарских франках и японских йенах идет под 8% годовых. Сравнительно низкие ставки по «экзотическим» кредитам объясняются тем, что привлечение средств в этих валютах обходится банкам дешевле, чем в традиционных валютах. «Центральные банки Швейцарии и Японии держат стоимость рефинансирования на низком уровне для стимуляции экономического роста и борьбы с дефляцией, как это делает ЦБ Японии», — поясняет аналитик банка «Траст» Павел Пикулев. Правда, пока, по словам опрошенных банкиров, кредиты в йенах и франках на Урале не пользуются большой популярностью. «Спрогнозировать их курс на перспективу сложно, поэтому заемщику придется ежемесячно проводить операцию по конвертации валют», — поясняет Виталий Милованов. А Станислав Дехтулинский добавил, что появление программы ипотечного кредитования в редких валютах франках, йенах — в определенной степени маркетинговый ход, учитывая большие риски заемщиков. В любом случае, по мнению большинства экспертов, при выборе валюты в каждой сделке подход должен быть индивидуальным.
По мнению экспертов, брать ипотечные кредиты в иностранной валюте для минимизации рисков может позволить себе только финансово грамотная часть населения. Директор екатеринбургского филиала кредитного брокера «Фосборн Хоум» Александр Комаров считает, что не все умеют отслеживать курсы валют и не все готовы этому научиться, а потом не у всех есть время на этот специфический процесс. Тем, кто предпочитает рискнуть и выиграть на курсах валют, он советует начать с международного валютного рынка FOREX, где сделки совершаются ежедневно и в небольших суммах.
Татьяна Борисова