Американский инвестиционный банк JP Morgan Chase вчера в пять раз поднял цену, предложенную за акции банка Bear Stearns, который из-за проблем на кредитном рынке очутился в критической ситуации. По данным американских СМИ, JP Morgan Chase пришлось уступить акционерам Bear Stearns, не захотевшим продавать свои бумаги по заниженной цене.
Вчера американские инвестбанки JP Morgan Chase и Bear Stearns объявили о новых параметрах готовящегося слияния, на которое банки пошли после драматичных событий 14-17 марта. JP Morgan Chase сообщил, что акционеры Bear Stearns получат за свои акции в пять раз больше предложенного ранее — по $10 за штуку вместо $2. Напомним, 14 марта Bear Stearns заявил о получении пакета экстренной финансовой помощи от Федеральной резервной системы США и JP Morgan Chase из-за "значительного ухудшения ситуации с ликвидными средствами". Эта новость вызвала обвал котировок Bear Stearns на 47%, а также снижение акций американского финансового сектора и основных биржевых индексов США — инвесторы посчитали, что Bear Stearns на грани краха. В воскресенье, 16 марта, JP Morgan Chase и Bear Stearns объявили, что JP Morgan Chase экстренно покупает банк за $236 млн, или $2 за акцию, притом что в пятницу 14 марта торги акциями Bear Stearns закрылись на уровне $30 за штуку.
Впрочем, вскоре стало известно, что акционеры Bear Stearns не спешат радоваться тому, что их банк будет спасен такой ценой — она показалась им слишком низкой. Инвестор Джозеф Льюис, один из крупнейших акционеров банка, владеющий 9,4% акций, на прошлой неделе направил в Комиссию по ценным бумагам (SEC) заявление, в котором говорилось, что он приложит все усилия, чтобы заблокировать сделку. По данным газеты The New York Times, Джозеф Льюис также вел неформальные переговоры с друзьями о поиске инвестора, который смог бы предложить за Bear Stearns лучшую цену.
Вчера The New York Times со ссылкой на близкие к сделке источники сообщила, что JP Morgan Chase начал переговоры об увеличении в пять раз цены, предлагаемой акционерам Bear Stearns за их бумаги. Эти сообщения привели к тому, что акции Bear Stearns подскочили в цене на 67%, после чего торги ими были приостановлены. Спустя несколько часов JP Morgan Chase и Bear Stearns действительно представили новые параметры сделки — помимо увеличения суммы оферты в пять раз JP Morgan Chase заявил, что покупает 39,5% акций Bear Stearns до одобрения соглашения его акционерами, чтобы ускорить закрытие сделки. По законам штата Делавэр, где зарегистрированы оба инвестбанка, местная компания имеет право продать до 40% акций без согласия своих акционеров.
Американский фондовый рынок с воодушевлением воспринял известие о повышении суммы сделки — всего за час индексы Dow Jones и S&P 500 выросли на 1,7%, индекс NASDAQ — на 2,5%. "Если в ближайшее время никто опять не окажется на грани банкротства, мы можем стать свидетелями игры на повышение, настоящего ралли на рынке",— цитирует Bloomberg Тома Вирта из нью-йоркской инвесткомпании Chemung Canal Trust.