Девелоперам предложили инструменты устойчивости в эпоху турбулентности

Альфа-Банк провел в Воронеже бизнес-ужин для предпринимателей, главной темой которого стало проектное финансирование на рынке недвижимости. Встреча собрала топ-менеджеров и владельцев компаний-застройщиков из Воронежской и Липецкой областей. Спикеры банка рассказали об изменениях в сфере современного строительного бизнеса и продемонстрировали инструменты, которые помогают девелоперам достичь устойчивости проектов и повысить их эффективность.

Региональный управляющий Альфа-Банка в Воронежской области Евгений Борисов в приветственном слове отметил: «За два последних года бизнес Альфа-Банка в регионе с точки зрения проектного финансирования вырос в разы. Сейчас это примерно 430 тыс. кв. м. Мы занимаем уверенное второе место по этому показателю. Кроме того, что бизнес вырос, сильно выросла команда, что позволило вывести на высокий уровень функции сервиса поддержки, структурирования проектов. Ну и, конечно, кратно выросла наша экспертиза».

Как сохранить устойчивость проектов в условиях стресс-теста

Руководитель дирекции проектного финансирования Альфа-Банка Лариса Лобанова охарактеризовала текущую ситуацию: «Сегодня рынок строительства жилья проходит череду испытаний, определённого рода финансовый стресс-тест. Стоимость капитала выросла, требования к финансовым моделям стали жёстче. Спрос более чувствительный к цене, кредитным условиям». В своем выступлении она показала финансовые модели под разным углом — и в ракурсе доходов, и с точки зрения бюджета, ответив на вопрос, как сохранить устойчивость проектов в турбулентных условиях.

Лариса Лобанова дала развернутую аналитику состояния рынка с разбивкой по регионам, что позволило гостям увидеть, на каких территориях спрос превышает предложение. По ее мнению, «рынок научился сам себя балансировать. Когда идёт насыщение рынка, мы видим, что застройщики снижают вывод новых проектов на рынок, чтобы найти баланс». К примеру, по Воронежской области фиксируется снижение вывода новых проектов.

Говоря об ипотечном кредитовании, спикер отметила формирующийся с февраля текущего года тренд: рыночная ипотека по объёму практически сравнялась с долей ипотеки по госпрограммам. Она подчеркнула: «Мы на сегодняшний день даём лучшие условия субсидирования по рыночной ипотеке».

Лариса Лобанова также рассказала о комплексном продукте Альфа-Банка, где клиент скидкой от эскроу сам определяет: направить эту скидку на снижение ставки по проектному финансированию либо поделиться ею и снизить процентную ставку для покупателей. Секрет устойчивости проектов, по мнению эксперта, — в качественной проработке проекта на старте и быстрой реакции в ходе изменений в процессе строительства. «Наша задача — дать широкую опцию инструментария, а ваша задача — выбрать подходящий», — резюмировала она.

Цифровые финансовые активы: рынок в тренде роста

Отдельный блок встречи был посвящен цифровым финансовым активам (ЦФА). Руководитель направления по продажам цифровых финансовых активов Альфа-Банка Ирина Селихова отметила, что «рынок ЦФА — в тренде роста». Она пояснила, что ЦФА — это цифровые права (аналог ценных бумаг, долговых обязательств), которые выпускаются, учитываются и обращаются на основе технологии блокчейн. «Рынок ЦФА составлен сегодня преимущественно из такого продукта, как денежное требование, его называют в народе «цифровые облигации». Эмитент выпускает цифровые финансовые активы, привлекает ресурсы на какой-то срок, и инвесторы предоставляют эти ресурсы под определенный процент».

Альфа-Банк является владельцем платформы ЦФА, занимающей 40% рынка (всего в РФ таких платформ 19). Спикер рассказала о ряде успешных кейсов по использованию ЦФА клиентами банка — как крупными федеральными застройщиками, так и региональными. Например, застройщик может выпустить ЦФА, привязав его доходность к динамике стоимости квадратного метра по конкретному ЖК в конкретном регионе. «Основная доля наших выпусков приходится на застройщиков: всегда есть какие-то новые проекты, земельные участки и срочно нужны деньги... Цифровые финансовые активы характеризуются тем, что здесь нет контроля целевого использования денежных средств», — заметила Ирина Селихова. Ключевое отличие ЦФА-платформы Альфа-Банка — она полностью погружена в его структуру и интегрирована в его систему, что позволяет проводить расчеты в режиме реального времени.

ЗПИФы и личные фонды: налоговая оптимизация и наследственные задачи

Руководитель дирекции персональных фондов «Альфа-Капитала» Александр Шляпин рассказал о закрытых паевых инвестиционных фондах (ЗПИФах) — набирающем популярность инструменте, в том числе и для девелопмента. Главное преимущество: со всех доходов, которые образуются в ЗПИФе, не платится налог на прибыль. Налог платится только при выводе дохода на пайщика. «ЗПИФ — это такой универсальный механизм, когда у нас есть фонд, в составе фонда есть актив, который приносит доход, и с этого актива не платится налог на прибыль. Есть множество различных сценариев, где фонды могут быть применены. У нас под управлением сейчас уже больше 150 закрытых паевых фондов. В них более 300 млрд руб. активов. Все эти фонды — это отдельные бизнес-задачи, с которыми к нам приходили наши клиенты», — рассказал Александр Шляпин.

У клиентов банка, включая застройщиков, начинают пользоваться спросом личные фонды, которые может создать только физическое лицо. Если ЗПИФ — это инструмент реинвестирования и инвестирования, то личный фонд — инструмент структурирования активов для решения наследственных задач. В такой фонд передаются личные активы — доля в компании, депозит ценных бумаг, недвижимость. Бенефициар может указать, на каких условиях наследники смогут распорядиться полученным имуществом.

Банковские сервисы для ЖКХ: от сбора платежей до цифровых приложений

Директор Центра целевых решений Альфа-Банка Виктор Зеленский рассказал, что банк обратил пристальное внимание на сферу ЖКХ. «Если 2–3 года назад в банке для компаний в этой отрасли были только банковские продукты, которые подходят всем юридическим лицам, то теперь мы эту историю пересмотрели и за последние два года сильно продвинулись в отраслевом подходе, когда управляющая компания, приходя в банк, сможет закрыть, реализовать все свои потребности по работе с физическими и юридическими лицами». Для управляющей компании банк становится не просто финансовым институтом, но и предоставляет широкий спектр сервисов — от сбора платежей, работы с должниками, создания цифровых приложений до личного кабинета. Управляющие компании могут доверить банку реализацию множества своих функций, экономя на содержании специального штата.

В ходе бизнес-ужина гости задавали вопросы, на которые получили развернутые ответы. По завершении основной части мероприятия участников ждали нетворкинг и свободное общение. Как отметил один из гостей, такие встречи очень важны: из первых уст можно узнать о полезных решениях, обсудить их с учетом актуальной повестки развития рынка.

АО «АЛЬФА-БАНК», ИНН 7728168971. Генеральная лицензия Банка России № 1326 от 16 января 2015 г.

Реклама