Как не потерять деньги в эпоху нестабильности: советы финансового эксперта Кирилла Кучинского
Мировые события последних дней заставили нервничать даже самых опытных инвесторов. Геополитическая напряженность, скачки валютных курсов, заморозка активов, резкий рост ставок приводят к мысли о том, что прежние стратегии сохранения капитала больше не работают.
Инвесторы всё чаще задаются одним и тем же вопросом: как сохранить капитал в условиях турбулентности и при этом зарабатывать? Об этом мы поговорили с независимым трейдером и аналитиком Кириллом Кучинским. Также мы обязательно остановимся на главных ошибках, которые совершают даже опытные инвесторы, и поговорим о том, какие стратегии работают в новой реальности.
- Кирилл, сегодня много говорят о нестабильности на рынках. Как она отражается на частных инвесторах, которые стремятся сохранить свой доход?
- На данный момент главные источники нестабильности это криптовалюты, валютные курсы и процентные ставки. Например, если Вы зарабатываете в долларах, но живёте в Европе и тратите деньги в евро, то ослабление доллара на 10% снижает фактический доход. В России ключевыми факторами остаются курс рубля и процентные ставки по кредитам. Резкий рост с 10% до 25% напрямую влияет и на состоятельных частных инвесторов, и на бизнес, и на обычных людей с кредитами или накоплениями.
Важно помнить, что нестабильность, на мой взгляд, это не только рынок, но и наше восприятие происходящего. Мир действительно меняется невероятно быстро, но он всегда таким был: кризисы, конфликты, хорошие и плохие новости были постоянным фоном. В такие моменты люди начинают паниковать и принимать эмоциональные решения, которые чаще всего приводят к потерям. Выигрывают те, кто умеет ждать и действовать по плану.
Фото: Дарья Зайцева
Фото: Дарья Зайцева
- Какие ошибки чаще всего совершают инвесторы?
- Я бы выделил основные три:
1. Следование за толпой. Покупка валюты на пике, вложения в сомнительные инструменты вместо проверенных активов, продажа в момент падения рынка, вход и выход на эмоциях, без должного анализа - почти всегда ведет к потерям.
Яркий пример - инвестиции в недвижимость в Дубае. В цену новостроек часто закладывается премия за возможность получить резидентство страны. На вторичном рынке этой премии нет. Люди видят рост цен и автоматически рассчитывают на то, что он будет продолжаться, не разбираясь в причинах.
2. Эмоциональные решения и паника. Многие продают активы при падении цены, фиксируя убытки, тогда как рынок может быстро восстановиться. Нужно быть готовым к просадкам и уметь ждать.
3. Бездумное усреднение. Например, купил биткоин по 100, цена упала - купил ещё. Потом цена падает до 70 и в итоге: у вас уже больше биткоина вроде бы с хорошей средней ценой входа, но если рынок продолжит падать, Ваши убытки будут в два раза больше, чем если бы вы просто подождали. Так ошибаются даже опытные инвесторы.
- Что можно сделать, чтобы снизить риски?
- Главное правило - не метаться и не поддаваться эмоциям. Решения должны основываться на анализе, а не интуиции и страхе. Например, человек может подумать: «Завтра начнётся Третья мировая война, значит, нужно срочно всё продавать». Но это как раз неверное решение. Именно в моменты всеобщей паники появляются отличные возможности для инвестиций.
Есть известная фраза, приписываемая Ротшильду: «Лучшее время покупать активы, когда на улицах льется кровь».
У меня есть друг без финансового образования, но с большим жизненным опытом и привычкой анализировать. Он увидел начало военного конфликта Россия-Украина, предсказал панические настроения на рынке и сделал стратегическое решение покупать российские акции и ETF. Решение, которое выглядело очень рискованным оказалось верным: уже за 2022 год инвестиции принесли десятки процентов доходности.
Фото: Дарья Зайцева
Фото: Дарья Зайцева
Также важно системно наращивать знания и повышать профильное образование. Если у вас нет времени или ресурсов разбираться самостоятельно - работайте только с профессионалами.
- На что нужно обращать внимание при выборе финансового консультанта?
- Первое это лицензия. Проверьте, есть ли у специалиста официальная лицензия для работы с инвестициями или финансовыми инструментами.
Второе - трек-рекорд. Проверяйте историю его реальных результатов и подход к работе. Не ориентируйтесь на его лайфстайл и впечатляющую картинку в соцсетях. Многие «финансовые гуру» берут кредиты, снимают видео на мега-виллах в Дубае и создают только иллюзию успеха. Внешние признаки уровня потребления далеко не всегда указывают на успех в бизнесе.
Смотрите на отсутствие конфликта интересов. Тревожный сигнал - когда брокер уверенно утверждает, куда «точно пойдет рынок», так как он зарабатывает на комиссии со сделок, а не на вашем результате.
- Куда в ближайший год вы советуете инвестировать, чтобы сохранить капитал, а какие вложения лучше избегать?
- Я не даю инвестиционных рекомендаций, но общий принцип простой: не следовать за толпой, не разбираясь в причинах роста. В инвестициях есть вход - момент покупки, и выход - момент продажи. Оба должны быть обоснованы.
С перспективой роста можно обратить внимание на: ИИ, роботизацию, квантовые компьютеры. Квантовые компьютеры могут взломать современные криптосистемы - это либо огромный прорыв, либо риск. Искусственный интеллект уже сейчас повышает производительность: то, что раньше занимало полдня, теперь делается за 30 минут. Также можно рассмотреть акции золотодобывающих или серебряных компаний. Например, рост серебра чаще всего связан с промышленным спросом, а рост золота - с заморозкой резервов и глобальной нестабильностью. Физическое золото выросло во многом за счет того, что его происхождение фактически невозможно отследить, поэтому оно стало альтернативой государственным облигациям, включая американские бонды.
Российские акции выглядят недооцененными, но многое зависит от геополитики. Криптовалюты ещё один пример и тут ключевая точка отсчета сейчас это Clarity Act в США. От того, каким будет регулирование, зависит будущее крипторынка. Жёсткое регулирование может вызвать стагнацию, если же этого не произойдет туда снова пойдут инвестиции со всего мира.
Фото: Дарья Зайцева
Фото: Дарья Зайцева
- Какой главный миф об инвестициях мешает людям сохранять и приумножать капитал?
- Многие верят в то, что успех в бизнесе или способность быстро принимать решения гарантируют прибыль на рынке. На самом деле инвестиции - отдельная дисциплина, и успешные предприниматели не всегда становятся успешными инвесторами.
Чтобы сохранять и приумножать деньги, нужно научиться не поддаваться эмоциям - ни эйфории от прибыли, ни страхам и волнению после убытков. Инвестирование требует холодной головы, расчета и понимания рисков. Всё остальное - иллюзии.