Как стало известно "Ъ", инвестиционный банк "КИТ Финанс" поможет менеджменту компании "Норильск Телеком" (НТ) реализовать опцион на выкуп 100% долей оператора у ГМК "Норникель". Сумма сделки составит порядка $75 млн. Контрольный пакет НТ в результате достанется "КИТ Финанс", который в дальнейшем сможет перепродать актив, получив премию в размере 20-30%.
О том, что "КИТ Финанс" выступит финансовым партнером менеджмента "Норильск Телекома" в реализации опциона на выкуп 100% долей компании у ГМК "Норникель", "Ъ" рассказал источник в одном из инвестбанков. Управляющий директор "КИТ Финанс" Дмитрий Геркусов не подтвердил, но и не стал опровергать эту информацию. Телефон гендиректора НТ Сергея Кузнецова вчера не отвечал, а пресс-секретарь компании Наталья Иншакова, сообщила корреспонденту "Ъ", что сможет прокомментировать информацию о договоренности между менеджментом компании и инвестбанком не раньше среды.
Источник "Ъ", знакомый с ходом переговоров, пояснил, что в результате этой сделки не менее контрольного пакета компании достанется "КИТ Финанс". Руководить компанией по-прежнему будет господин Кузнецов. По информации собеседника "Ъ", официально о привлечении финансирования по реализации опциона будет объявлено до конца января.
ООО "Норильск Телеком" создано в 2003 году Норильским горно-металлургическим комбинатом. Предоставляет услуги местной телефонной связи (80 тыс. абонентов), спутниковой связи (4,5 тыс. абонентов) и платного цифрового телевидения (250 тыс. абонентов). Компания является крупнейшим провайдером интернета на территории Таймырского Долгано-Ненецкого автономного округа (24 тыс. абонентов). НТ владеет долями в шести компаниях, предоставляющих услуги кабельного телевидения. Выручка НТ за 2006 год — 773 млн руб., EBITDA — 190 млн руб. без учета региональных активов. Прогнозная выручка в 2007 году — 875 млн руб.
В октябре 2007 года ГМК "Норникель" в рамках программы избавления от непрофильных активов решил продать НТ ее менеджменту. Тогда было заключено опционное соглашение, предусматривающее, что в течение года офшор, представляющий интересы менеджмента телекоммуникационной компании, а также привлеченный ими инвестор имеют право приобрести НТ. Заместитель гендиректора "Норникеля" Александр Перов заявил "Ъ", что компания рассчитывает получить за 100% долей "Норильск Телекома" "порядка десяти EBITDA". По расчетам управляющего партнера IKS-Consulting Татьяны Толмачевой, сумма сделки в результате составит порядка $75 млн. Госпожа Толмачева полагает, что "справедливая стоимость компании составляет $90-100 млн": "А так как НТ один из последних активов, не аффилированных с крупными игроками, то его стоимость будет только увеличиваться, и инвестиционный банк заработает на его перепродаже стратегическому инвестору".
""Норильск Телеком", работая в регионе с высокой платежеспособностью населения, имеет значительный потенциал роста за счет продвижения услуг c добавленной стоимостью — IP-TV, кабельное ТВ, конвергентная телефония,— рассуждает аналитик ФК "Уралсиб" Константин Белов.— Через несколько лет размер бизнеса "Норильск Телекома" может вырасти в 1,5 раза, а стоимость компании — на 20-30%".
Опрошенные "Ъ" участники рынка наиболее вероятными претендентами НТ считают "Комстар" и "Связьинвест". Президент "Комстара" Сергей Приданцев подтвердил, что его компания проводила due diligence "Норильск Телекома", так как считает его интересным активом. Вчера господин Приданцев информацию о привлечении менеджментом "КИТ Финанс" для реализации опциона оставил без комментариев. Директор департамента внешних коммуникаций "Связьинвеста" Олег Михайлов вчера интерес к "Норильск Телекому" не опроверг, но подчеркнул, что совет директоров "Связьинвеста" этот вопрос пока не рассматривал.