Merrill Lynch может попасть в число наиболее пострадавших от ипотечного кризиса инвестиционных банков. Вчера стало известно, что его убытки от операций с высокорисковой ипотекой за третий квартал составили не $4,5 млрд, как сообщалось ранее, а $7,9 млрд. Эту новость усугубила негативная статистика по вторичному рынку недвижимости США, и котировки компаний финансового сектора вновь подверглись волне коррекции.
Вчера один из крупнейших американских инвестбанков Merrill Lynch сообщил, что из-за ипотечного кризиса ему пришлось списать в третьем квартале активы на сумму $7,9 млрд. Согласно заявлению банка, "результаты третьего квартала отражают существенные списания и убытки от операций с фиксированным доходом, валютно-сырьевых операций, включая списания $7,9 млрд стоимости обеспеченных долговых обязательств (CDO) и американских высокорисковых ипотечных бумаг". Таким образом, Merrill Lynch попал в список наиболее пострадавших от ипотечного кризиса банков наряду с Bear Stearns и UBS.
О том, что убытки американского банка от ипотечного кризиса могут превысить $7 млрд, накануне сообщили американские СМИ со ссылкой на осведомленные источники в банке. Эти новости были подтверждены в середине дня самим Merrill Lynch и вызвали коррекцию котировок компаний финансового сектора на большинстве мировых фондовых площадок. Стоимость акций немецкого Commerzbank снизилась на 1,87%, французского BNP Paribas — на 0,82%, UBS — на 0,86%. Ранее рынок ожидал менее масштабных убытков одного из крупнейших инвестбанков. В начале октября Merrill Lynch сообщал, что его убытки в третьем квартале могут составить около $4,5 млрд.
В то же время представители Merrill Lynch в своем вчерашнем сообщении отметили, что банку удалось частично компенсировать убытки от ипотеки другими операциями — международными операциями по управлению активами, операциями на фондовых рынках и инвестбанкинге, особенно на зарубежных рынках. Таким образом, чистые убытки банка за третий квартал 2007 года составили $2,24 млрд.
Негативные новости от Merrill Lynch стали причиной снижения и американских индексов. За первые часы торгов индекс Dow Jones Industrial Average потерял более 1%, NASDAQ — 2%. Котировки Merrill Lynch рухнули более чем на 6%. Ситуацию усугубила публикация негативной статистики по вторичному рынку жилья в США, вышедшая вчера вечером. В сентябре продажи домов на вторичном рынке упали на 8% (эксперты прогнозировали снижение на 4,5%), минимального уровня с момента начала расчета этого показателя в 1999 году.
Российский фондовый рынок вчера сумел удержаться от коррекции. Индекс РТС снизился на 0,17%, ММВБ — на 0,41%. Акции российских банков показали смешанную динамику: акции ВТБ выросли на ММВБ на 0,17%, привилегированные акции Сбербанка — на 0,76%. Снижение на 0,99% вчера продемонстрировали лишь обыкновенные акции Сбербанка. "Такую динамику нельзя назвать падением, негативные новости из США не позволили российскому рынку вырасти",— отмечает трейдер "Тройки Диалог" Алексей Голубых.
То, как американские инвесторы отреагируют на негативную статистику и отчетность инвестбанков, определит ход сегодняшних торгов на российском фондовом рынке, считают эксперты. В начале октября новости об убытках UBS привели к коррекции всех мировых индексов, а индекс РТС потерял тогда 1,19%. Снижение прибыли банка Wachovia Corp привело к снижению в конце прошлой недели американского индекса DJIA на 2,64% и падению котировок акций компаний по всему миру в начале этой недели (индекс РТС потерял 2,05%). "Дальнейшая динамика мировых рынков будет зависеть от решения ФРС США. Если в начале следующей недели учетная ставка будет снижена, фондовые рынки воспримут это позитивно, однако фундаментальные проблемы на кредитных рынках таким образом вряд ли решатся: рынок еще не знает, что мы увидим в годовой отчетности финансового сектора",— резюмирует директор по операциям на рынке капитала "КИТ Финанс" Сергей Жаров.