банки
Газпромбанк объявил о приобретении Кредит Урал Банка (КУБ, Магнитогорск), акционерами которого являются менеджмент ММК и аффилированные с металлургическим холдингом структуры. По оценкам экспертов, не самый привлекательный банк обойдется Газпромбанку в $270 млн. Тем не менее они считают сделку взаимовыгодной. С одной стороны, КУБ перестал удовлетворять потребностям ММК в кредитных ресурсах, а с другой — Газпромбанку необходимо развивать филиальную сеть и диверсифицировать бизнес перед планируемым IPO.
Как вчера сообщил на пресс-конференции заместитель председателя правления Газпромбанка Кирилл Левин, совет директоров принял решение о приобретении Кредит Урал Банка (Магнитогорск). По его словам, "сделка будет завершена после регистрации допэмиссии Газпромбанка в пользу НПФ 'Газфонд' в первом квартале 2007 года", после чего банк будет преобразован в филиал Газпромбанка в Челябинской области. Господин Левин отметил, что всего Газпромбанк намерен приобрести до десяти банков в регионах Восточной Сибири, Дальнего Востока, Центральной России, а также на Украине.
По данным журнала "Деньги", на 1 октября 2006 года Кредит Урал Банк занимал 85-е место по размеру собственного капитала (2,1 млрд руб.) и сумме чистых активов (15,7 млрд руб.). По данным системы СПАРК, около 63% акций банка принадлежат менеджменту ММК, 18,79% владеет ЗАО ЮЖУРАЛАВТОБАН, 13% владеет входящая в состав ММК ОАО "Страховая компания СКМ", около 5% владеет администрация города Магнитогорск. Банк располагает филиалами в Челябинске, Екатеринбурге и Москве.
Основным корпоративным клиентом КУБа является ОАО "Магнитогорский металлургический комбинат". Пресс-секретарь ММК Елена Азовцева пояснила Ъ, что "банк обслуживал и обслуживает зарплатный проект компании". Однако сделку госпожа Азовцева комментировать отказалась, отметив, что метхолдинг связывает с Газпромбанком достигнутое соглашение о сотрудничестве.
Эксперты отмечают, что приобретение КУБа — удачная сделка для Газпромбанка, оценивая ее со средним коэффициентом 3,5 (P/BV — соотношение цены банка к его капиталу), что составит от $150 до $270 млн. Аналитик МДМ-банка Алекс Кантарович оценивает магнитогорский банк в $270-315 млн. "Это общая оценка. Не исключено, что Газпромбанк может получить дисконт",— отмечает господин Кантарович.
При этом цена продажи может оказаться не единственной выгодой сторон. В части ММК аналитики отмечают, что банк перестал удовлетворять потребности комбината как основного клиента. "У комбината есть возможности получать более дешевые и долгие денежные ресурсы,— говорит руководитель челябинского филиала БКС Григорий Вахитов.— Кроме того, по закону банк не может тратить более 25% от собственных средств на одного заемщика. Поэтому как в кредитном учреждении у ММК потребностей в банке нет". С другой стороны, как отмечает аналитик банковского сектора ИК "Уралсиб" Наталья Майорова, для Газпромбанка необходимо развивать филиальную сеть. "Во втором полугодии 2007 года банк запланировал проведение IPO,— говорит госпожа Майорова.— Сейчас Газпромбанк, приобретая активы, повышает свою привлекательность для потенциальных инвесторов и увеличивает капитализацию".