Сейчас в России около 32 млн сотовых абонентов. 86% из них — клиенты GSM-операторов "большой тройки" — "Мобильных телесистем", "Мегафона" и "Вымпелкома". При этом два крупнейших рынка страны — московский и петербургский, где сосредоточено почти 15 млн всех отечественных подписчиков, подходят к порогу насыщения. Проникновение сотовых услуг в Москве составляет 65%, в Петербурге — 53%. Несмотря на это, поучаствовать в дележе сотовых абонентов страны мечтает ЗАО "Скайлинк", развивающее сети стандарта IMT-MC-450 и уже продающее услуги под одноименной торговой маркой в Москве и Петербурге. Любопытство вызывает тот факт, что встать у руля "Скайлинка" не прочь все крупнейшие российские инвесторы от связи. При этом основные претенденты на управление "Скайлинком" — так называемая группа "петербургских связистов", АФК "Система" и "Альфа-групп" — сейчас контролируют практически весь сотовый бизнес России.
Ажиотаж CDMA
События вокруг проекта IMT-MC-450 стали стремительно развиваться после того, как в декабре 2002 года Минсвязи издало приказ "О федеральной сети сотовой подвижной связи стандарта IMT-MC в диапазоне частот 450 МГц (CDMA450)". Приказ позволял операторам устаревшего аналогового стандарта NMT модернизировать свои сети путем строительства новых в стандарте IMT-MC, которому был присвоен статус федерального. У операторов NMT-450, которые стремительно теряли свою долю рынка под натиском GSM-игроков, появилась реальная возможность вернуть утраченные позиции и, более того, составить конкуренцию лидерам. Лицензию NMT-450 в России имеет 61 компания. Крупнейшими владельцами этих операторов на тот момент были холдинги "Аккорд-тел"(доли в 40 компаниях) и "Связьинвест"(26 компаний).
Если из "Связьинвеста" в течение всего 2003 года исходила противоречивая информация о дальнейшей судьбе этих активов, то "Аккорд-тел" сразу заявил о желании развивать проект IMT-MC-450 через свои дочерние компании. "Петербургские связисты" вступили в переговоры с представителями "Аккорд-тела", предложив, по данным Ъ, около $10 млн за все NMT-активы. Однако пока никаких плодов переговоры с "Аккорд-телом" "петербургским" не принесли. Несмотря на то что львиная доля всех NMT-компаний ничего сегодня не стоит, возможность создания на их основе сетей IMT-MC-450 является основным фактором, препятствующим расставанию с этими долями. "Идет обыкновенная торговля",— сказал Ъ представитель "петербургских связистов". АФК "Система", владеющая через Московскую городскую телефонную сеть 23,5% акций МСС, до сих пор занимала пассивную позицию, сообщив лишь, что продавать свои акции в МСС она не намерена.
После того как в конце сентября "Связьинвест" окончательно определил свою позицию по вопросу NMT-активов, на сцену вышел и третий крупный игрок российского сотового бизнеса — "Альфа-групп". В сентябре "Связьинвест" заявил рынку, что считает создание сетей IMT-MC-450 бесперспективным и затратным бизнесом. Реакция со стороны "Альфа-групп" последовала незамедлительно — ее дочерняя компания "Альфа-Эко Телеком" направила в "Связьинвест" письмо о готовности покупать NMT-активы.
Ничего нового
Мнения телекоммуникационных аналитиков о том, зачем акционерам, контролирующим три крупнейшие компании — "Мегафон", МТС и "Вымпелком", вдруг понадобилась возможность развертывания сетей IMT-MC-450, разделились.
По сути, IMT-MC-450 на сегодня не в состоянии предложить рынку услуги, радикально отличающиеся от GSM-сервисов, за счет которых можно было бы получить дополнительные преимущества перед операторами "большой тройки". Единственным достоинством IMT-MC-450 является возможность более быстрой, чем в GSM-сетях, передачи данных. "Перспективы этого проекта не радужные. В России очень развит стандарт GSM, а все преимущество 'Скайлинка' состоит в новых технологичных услугах. Однако общая тенденция в мире такова, что эти услуги переоценивают. Сколько лет они появляются, столько их и переоценивают. У 'Скайлинка' нет международного роуминга, долгое время не будет и российского",— считает аналитик банка "Траст" Вячеслав Николаев.
Во всем мире сети стандарта CDMA2000, вариантом которого является IMT-MC-450, работают в частотах 800 МГц и 1900 МГц, обслуживая более 67 млн абонентов. Для этих сетей существует богатейший модельный ряд телефонов, для "Скайлинка" же, чья сеть работает в диапазоне 450 МГц, пока есть лишь две трубки, использовать которые для передачи данных можно лишь в качестве модема. Сами по себе телефоны "Скайлинка" в состоянии принимать лишь электронную почту и SMS-сообщения, для чего скоростная передача данных не является необходимым условием. Напротив, в линейке GSM-устройств уже появилось достаточное число смартфонов, с помощью которых можно не только звонить, но и, например, заниматься вэб-серфингом, используя GPRS — технологию скоростного доступа в интернет.
"Потенциально IMT-MC-450 — более перспективный стандарт, чем GSM, за счет возможности быстрее передавать данные. Если производители увидят, что кто-то из операторов собирается вложить порядка миллиарда долларов в эту технологию, например построив федеральную сеть в России, то и оборудование появится",— считает аналитик НФК "НИКойл" Владимир Богданов.
То, что технологические преимущества IMT-MC-450 по быстрой передаче данных пока не являются главным конкурентным преимуществом "Скайлинка", подтверждает и петербургский опыт компании "Дельта Телеком". Компания сконцентрировалась на продажах безлимитного голосового трафика, предложив рынку тарифы на такую связь в несколько раз ниже, чем у GSM-конкурентов. Оператор обслуживает сейчас около 40 тыс. абонентов при ARPU около $67. Однако понятно, что по мере роста абонентской базы оператору придется либо закрыть безлимитные тарифы, либо резко увеличить инвестиции в сеть. Кроме того, платить больше $50 за безлимитную связь готова очень ограниченная часть потребителей.
Аналитик компании "Аналитик-Финанс" Олег Шенкер считает, что единственная перспектива "Скайлинка" — стать нишевым "деревенским" оператором. "Там, где есть Wi-fi, DSL и другие широкополосные технологии доступа в интернет, эта сеть не конкурентоспособна. Сеть, работающая в диапазоне 450 МГц, может покрыть гораздо большую территорию, чем сети, работающие в более высоких диапазонах, поэтому они будут эффективны там, где плотность населения низкая. "Скайлинку" надо инвестировать не в большие города, а создавать свою инфраструктуру там, куда люди ездят отдыхать, вдоль железных дорог и так далее",— считает господин Шенкер.
Федеральный расчет
Однако все крупные российские инвесторы сотового рынка почему-то готовы взяться за развитие "Скайлинка". "На активы выстраивается очередь. У меня такое впечатление, что все не так плохо. Интерес есть у 'Системы' и у 'Альфа-групп'. У них же есть GSM, зачем им тогда все это? У меня в перспективности стандарта IMT-MC-450 не осталось сомнений после сентябрьской презентации 'Связьинвеста', на которой представители холдинга заявили о том, что не намерены развивать такие сети. Они никогда не были так убедительны. У меня сразу сложилось впечатление, что это ценный ресурс",— высказывает свою точку зрения аналитик "Атона" Надежда Голубева.
По мнению старшего партнера ACM-consulting Михаила Алексеева, вовсе не важно, какие именно дополнительные услуги сможет предоставлять "Скайлинк" и насколько они будут отличаться от имеющихся на рынке предложений: "Появилась возможность построить четвертую федеральную сеть. Даже при наихудшем раскладе такой оператор сможет получить 10% рынка. Сейчас каждый месяц проникновение услуг сотовой связи в России растет на 1%. Через несколько лет в стране будет около 60 млн абонентов. Если 'Скайлинк', будучи федеральным оператором, получит 6 млн от этих подписчиков, что сравнимо со всем рынком Израиля или Финляндии, то сможет выйти на IPO и быть успешной компанией",— уверен господин Алексеев. Именно этими соображениями, по мнению Михаила Алексеева, и руководствуются претенденты на роль главного по "Скайлинку", а дополнительные технологические преимущества по сравнению с GSM-операторами — лишь вторичный фактор.
Дополнительным стимулом к тому, чтобы побороться за NMT-активы, служит и значительное снижение в последние два года капзатрат на приобретение одного абонента. Если в 2000-2001 годах этот показатель составлял около $400, то сегодня — всего $120-130. Построить сейчас федеральную сеть можно гораздо дешевле, чем во времена экспансии в регионы GSM-операторов "большой тройки".
"Кроме того, 'Скайлинк' в любой момент может взять к себе хотя бы всех безлимитных абонентов,— продолжает господин Алексеев.— Если компания сделает такой тариф в Москве на уровне $55, то к ней прибежит полгорода. Поэтому АФК 'Система' никогда не покинет МСС и, вероятно, будет наращивать свое присутствие в 'Скайлинке'".
Действительно, первым признаком того, что АФК "Система" не собирается покидать проект, стало назначение Юрия Хромова, который известен как человек "Системы", замгендиректора ЗАО "Скайлинк". Кроме того, нейтральный и к "петербургским связистам", и к АФК "Система" нынешний гендиректор "Скайлинка" Юрий Домбровский, по некоторой информации, должен покинуть свой пост, уступив его еще одному топ-менеджеру "Системы" — Владимиру Кострову, который сейчас занимает должность замгендиректора МГТС.
БОРИС ГОРЛИН