Консолидация российского бизнеса Societe Generale принесла первые видимые финансовые результаты. Впервые с 2009 года российские банки французской группы получили годовую прибыль. Впрочем, она оказалась отражена в отчетности таким образом, что ее размер затруднились однозначно определить все опрошенные "Ъ" аналитики.
Согласно опубликованной вчера консолидированной отчетности по МСФО за 2011 год Societe Generale Group, из всей выручки зарубежных операций группы, составившей €5 млрд, чистая прибыль от российских банковских операций составила 19% — €973 млн. Согласно отчетности, российские банки принесли группе €5 млн чистой прибыли. При этом группа использует в отчетности и другую цифру, со ссылкой на Euromoney — €129 млн чистой прибыли. Какой из двух показателей следует брать в расчет, все опрошенные "Ъ" аналитики затруднились ответить. При втором варианте Русфинансбанк заработал €74 млн, "Дельтакредит" — €35 млн, Росбанк — €20 млн. Тот факт, что Росбанк в этой структуре обеспечил самую низкую прибыль, аналитики связывают с реорганизацией внутри группы. "Банк понес большие убытки в связи с объединением с Банк Сосьете Женераль Восток (БСЖВ)",— поясняет аналитик Промсвязьбанка Дмитрий Монастыршин.
В Росбанке прокомментировать отчетность Societe Generale не смогли. "Данные по Росбанку, представленные в консолидированной отчетности группы Societe Generale, рассчитаны по методике, которая имеет свою специфику учета и напрямую не коррелирует с отчетностью банка по РСБУ и МСФО и данными ЦБ по расчетам кредитных портфелей российской банковской системы",— пояснили в пресс-службе Росбанка.
Портфель кредитов, выданных в России, увеличился за минувший год на 4,4%, составив в общем кредитном портфеле зарубежных подразделений группы 17%. При этом в среднем по рынку, согласно данным ЦБ, в 2011 году прирост кредитных портфелей банков составил 20%. "Прошлый год характеризовался обострением конкуренции за кредитование граждан,— поясняет заместитель директора департамента банковского аудита ФБК Роман Кенигсберг.— В этом сегменте лидируют госбанки, за счет показателей которых и получился двадцатипроцентный прирост". "Росбанк стремился ограничить рост активов, чтобы снизить нагрузку на капитал, предвидя большие операционные расходы в связи с объединением",— добавляет аналитик "Открытия Капитал" Ольга Найденова.
У российских банков группы снизилась чистая стоимость рисков, под которой подразумевается начисление резервов по кредитному портфелю. По сравнению с 2010 годом она упала на 196 базисных пунктов "на фоне повышения оценки рисков в Румынии и Греции", говорится в отчетности Societe Generale. Доначисление резервов еще с 2009 года было главной причиной убыточности российской группы. Тогда на резервы по ссудам только Росбанка было начислено более 20 млрд руб., его чистый убыток составил 10,3 млрд руб., и Societe Generale заявила, что результаты российских банков — худшие среди всех банков группы за пределами Франции. Весной 2010 года после сокращения отчислений в резервы чистый убыток российских банков сократился на €4 млн. "Именно роспуск резервов и стал основной причиной выхода российской группы в прибыль",— констатирует Дмитрий Монастыршин.
Впрочем, по операционным расходам (€807 млн) российские банки группы занимают первое место. Из-за реструктуризации российских подразделений операционные издержки российского бизнеса Societe Generale выросли в 2011 году на 20,3%, "в основном из-за расходов, связанных со слиянием подразделений и перемещением IT-систем, но также и из-за повышения зарплат, обусловленного ростом инфляции, и отчислений на социальное обеспечение",— говорится в пресс-релизе группы. В четвертом квартале в российских банках группы было сокращено 300 рабочих мест, но это сокращение видимого эффекта пока не дало. "Пропорционально снизить издержки на зарплаты специалистам в короткий срок очень сложно,— поясняет госпожа Найденова.— В том числе и потому, что уволенным сотрудникам приходится выплачивать выходные пособия".
"Пока процесс реорганизации Росбанка в связи с объединением с БСЖВ не завершится, взрывного роста прибыльности Росбанка ждать не стоит",— предупреждает господин Кенигсберг. У "Дельтакредита" и Русфинансбанка уже сложилась устойчивая структура доходов и расходов, и в будущем эти банки группы вряд ли продемонстрируют заметный рост, резюмирует он.