Около трети всего оттока частного капитала из России в третьем квартале обеспечил Юникредит-банк, который увеличил объем кредитов банкам-нерезидентам более чем на 180 млрд руб. Таким образом банк поддерживал материнскую группу, столкнувшуюся со сложностями на фоне кризиса в Европе. Аналогичные действия дочерних российских структур иностранных банков в 2008 году пресекло вмешательство ЦБ.
В сентябре Юникредит-банк увеличил портфель кредитов банкам-нерезидентам на 57 млрд руб., до 337 млрд руб., свидетельствуют данные оборотной ведомости по счетам бухучета (101-я форма отчетности). По итогам всего третьего квартала рост этого показателя у Юникредит-банка оказался еще более существенным — 181,9 млрд руб. Это значительно превышает аналогичный показатель других крупных российских "дочек" иностранных банков. Так, в третьем квартале Райффайзенбанк и Ситибанк показали сокращение объема кредитов банкам-нерезидентам на 11 млрд руб. и 3,2 млрд руб. соответственно, Росбанк и Нордеа-банк — рост на 30 млрд руб. и 1,9 млрд руб.
По мнению экспертов, динамика, продемонстрированная Юникредит-банком, связана с поддержкой материнской группы Unicredit. "Скорее всего, это кредитование материнской структуры, которая сейчас может испытывать не лучшие времена из-за кризиса долгов Европы (подробнее о нем см. на стр. 10.— "Ъ")",— предполагает стратег ФГ БКС Максим Шеин. "Итальянские банки находятся под давлением со стороны ухудшающейся экономической ситуации, режима экономии, которого будет вынуждено придерживаться правительство Италии,— говорит аналитик по банковскому сектору компании "Открытие капитал" Ольга Найденова.— Мобилизовать доступные ресурсы в такой ситуации вполне разумно". Вслед за снижением на одну ступень кредитного рейтинга Италии агентством S&P все три ведущие международные рейтинговые агентства снизили или поставили на пересмотр с негативным прогнозом рейтинги крупнейших итальянских банков, в частности Unicredit. Акции Unicredit сейчас торгуются всего по 0,26 капитала (согласно консенсус-прогнозу Bloomberg на конец 2011 года), добавляет Ольга Найденова.
Впрочем, в самом Юникредит-банке сообщили, что кредиты банкам-нерезидентам выданы исключительно с целью управления ликвидностью. "За рассматриваемый период банком был привлечен существенный объем депозитов корпоративных клиентов, превышающий объемы запланированного роста кредитного портфеля (за квартал объем депозитов юрлиц увеличился на 131,8 млрд руб., корпоративный кредитный портфель — на 10,9 млрд руб.— "Ъ"),— указывает директор департамента по управлению активами и пассивами Юникредит-банка Дмитрий Спрысков.— Для стерилизации данной избыточной ликвидности привлеченные средства были размещены в зарубежных банках, в том числе входящих в группу UniCredit".
Подобное управление ликвидностью со стороны Юникредит-банка стало причиной существенного оттока частного капитала из России. По данным ЦБ, в третьем квартале отток частного капитала составил $18,7 млрд, кредитование нерезидентов Юникредит-банком (181,9 млрд руб.) дало около трети этой суммы. По итогам сентября отток частного капитала из России составил $49 млрд, в результате чего ЦБ вынужден был пересмотреть свой прогноз по оттоку капитала по итогам года с $36 млрд до $50 млрд.
Действия российских "дочек" иностранных банков не впервые становятся причинами существенного оттока капитала. Так, в августе-сентябре 2008 года, стремясь помочь материнским структурам, такие банки обеспечили существенную часть $50-миллиардного оттока. Тогда регулятор даже был вынужден ввести ограничения по объему иностранных активов и структуре срочной валютной позиции банков. Сейчас, по словам источника "Ъ" в ЦБ, введения аналогичных мер регулятор не планирует. "Нам известно об объемах помощи Юникредит-банка материнской структуре, но мы не считаем эту ситуацию критической,— отмечает собеседник "Ъ".— Хотя отток капитала, обеспеченный Юникредит-банком, существенный, это единичный случай, который компенсируется другими банками и не несет риска для валютного баланса". По данным ЦБ, в третьем квартале совокупная доля банков в чистом оттоке капитала составила 24,5%.