Банк Москвы сумел избежать дефолта по еврооблигациям на сумму €1,65 млрд, опубликовав отчетность по международным стандартам в последний день отведенного срока — 30 июля. Из отчетности банка видно, каким образом прежний менеджмент банка незаметно для аудитора и ЦБ отражал на балансе кредиты аффилированным компаниям, ставшие причиной уголовных разбирательств и санации одного из крупнейших банков.
В пятницу поздно вечером Банк Москвы опубликовал полную версию аудированной отчетности по международным стандартам (МСФО) за 2010 год. Ключевым вопросом был срок публикации: значительная часть еврооблигаций Банка Москвы имеет ковенанту о необходимости публикации годовой отчетности по МСФО до 30 июня. Из-за многомиллиардных дыр в балансе, вскрывшихся после смены основного акционера (в феврале ВТБ приобрел у правительства Москвы 46,48% акций Банка Москвы), банк не успел опубликовать отчетность в срок. В результате по его еврооблигациям был допущен технический дефолт. Чтобы не допустить реального дефолта, на публикацию отчетности Банку Москвы был дан один месяц.
В отчетности банка отражен чистый убыток 68,2 млрд руб. против чистой прибыли 717 млн руб. годом ранее. Средства господдержки, которые должны покрыть эту дыру, должны поступить от Агентства по страхованию вкладов в августе. Причиной отрицательного финансового результата банка стали существенные отчисления в резервы по инвестиционным кредитам компаниям, аффилированным с бывшим президентом банка Андреем Бородиным. Резервы Банка Москвы под обесценение кредитов выросли по итогам 2010 года в 3,4 раза по сравнению с 2009 годом, до 105 млрд руб. Основной пик резервирования пришелся на четвертый квартал прошлого года, когда банк сформировал резервы на возможные потери по кредитам в размере 89 млрд руб., указывает аналитик Raiffeisen Bank International AG Глеб Шпилевой. "Эта цифра соответствует тому, что было озвучено представителями мажоритарного акционера Банка Москвы,— говорит он.— Ранее топ-менеджмент ВТБ заявлял о планах начислить резервы на 87 млрд руб. в четвертом квартале 2010 года и еще на 139 млрд руб. в 2011 году".
Интересным фактом стали изменения в классификации корпоративных ссуд, отраженные в отчетности, отмечают аналитики: они позволяют понять, каким образом банк выдавал сомнительные кредиты незаметно для аудиторов и регулятора. "Если на начало 2010 года 80% ссуд оценивалось на коллективной основе и лишь 20% — на индивидуальной, то к концу года это соотношение составило 40 и 60% соответственно,— отмечает начальник отдела по работе на финансовых рынках Солид-банка Федор Тихонов.— При этом именно на кредиты, переведенные в портфель, оцениваемый на индивидуальной основе, и пришелся основной рост резервов". Это свидетельствует о том, что основная часть схемных кредитов бывшей команды банка, ставшая предметом уголовных разбирательств, была скрыта в общей массе некрупных кредитов, оцениваемых на коллективной основе. Такие ссуды проверяются аудиторами и надзорными органами в основном по совокупным показателям всего портфеля, добавляет эксперт.
В отличие от предыдущих лет, когда отчетность Банка Москвы не вызывала у его аудитора (БДО) нареканий, на этот раз в заключении БДО есть оговорка, касающаяся неопределенности в отношении кредитов целому ряду заемщиков. Аудитор полагает, что значительная часть этих заемщиков может быть связана с Банком Москвы через контроль или существенное влияние со стороны бывшей администрации банка. "Данные обстоятельства оказывают существенное влияние на оценку кредитных рисков и раскрытие информации об операциях со связанными сторонами,— отмечается в заключении БДО.— В то же время неопределенность и незавершенность проводимых в отношении Банка Москвы служебных расследований не позволяет адекватно оценить размер адекватных резервов по этим кредитам и полноту раскрытия информации об операциях со связанными сторонами в соответствии со стандартами МСФО".
Впрочем, несмотря на все перечисленные проблемы, Банк Москвы смог удержать нормативные показатели в допустимых пределах. Коэффициент достаточности капитала и коэффициент достаточности капитала первого уровня превышают минимальные требования Базельского соглашения о капитале и составляют 8,7 и 5,4% соответственно. Не нарушает банк и основные требования ЦБ по ликвидности. Исключением стало нарушение обязательного норматива максимального риска на группу связанных заемщиков (Н6), выявленное по состоянию на 31 декабря, следует из отчетности. Впрочем, вряд ли Банку Москвы это нарушение чем-то грозит. "Поскольку Банк Москвы находится в состоянии оздоровления, ЦБ закроет на это глаза,— говорит аналитик Промсвязьбанка Дмитрий Монастрышин.— Конечно, это ограничит возможности Банка Москвы по привлечению средств на рынке, но, учитывая количество средств, которые АСВ планирует выделить на его санацию, недостатка в деньгах у Банка Москвы не возникнет".