Прибыль МДМ-банка по итогам 2010 года — более 2 млрд руб. по международным стандартам отчетности — во многом обеспечена роспуском резервов, текущий уровень которых покрывает плохие долги всего на 82,4%.
МДМ-банк в прошлом году улучшил финансовый результат, завершив 2010 год с прибылью в 2,08 млрд руб. против убытка в 1,4 млрд руб. по итогам предыдущего года, свидетельствует отчетность банка по МСФО, опубликованная вчера. Однако прибыль, полученная банком, оказалась ниже прогнозировавшейся, притом что банк в течение прошлого года корректировал свой прогноз: летом МДМ-банк предполагал, что по итогам года прибыль составит 3-3,6 млрд руб., осенью — 2,5 млрд руб.
"Прибыль оказалась ниже прогноза из-за более быстрого снижения маржи по активам на фоне более медленного снижения стоимости пассивов, которое ускорилось только в четвертом квартале 2010 года",— прокомментировали в пресс-службе банка расхождение прибыли с прогнозами. По итогам 2010 года чистая процентная маржа МДМ-банка, по его расчетам, составила 5,6%, что ниже осеннего прогноза в 6%. "По нашим расчетам, маржа МДМ-банка за прошлый год составила 5,0%, что является средним для рынка показателем",— указывает аналитик "Тройки Диалог" Ольга Веселова. Так, маржа за тот же период у Номос-банка составила 5,3%, у банка "Санкт-Петербург" и Промсвязьбанка — по 4,7%.
Объединенный МДМ-банк создан в результате слияния с УРСА-банком в 2009 году. Контроль в банке получил Сергей Попов (52,2% голосующих акций). Игорь Ким владеет 10,8% голосующих акций. На конец первого квартала 2011 года МДМ-банк занимает 13-е место по активам (380,9 млрд руб.) и капиталу (49,4 млрд руб.) в рейтинге "Интерфакса".
Прибыль МДМ-банк смог получить преимущественно за счет роспуска резервов, связанного со списаниями безнадежных ссуд, указывают аналитики. Объем провизий банка за год снизился на 28,4%, с 44,1 млрд руб. до 31,6 млрд руб., во многом благодаря списаниям безнадежных ссуд (13,2 млрд руб.) и продаже (4,4 млрд руб.).
Фото: Олег Харсеев, Коммерсантъ
Для роспуска резервов отчетность МДМ-банка демонстрирует все основания — за прошлый год качество кредитного портфеля улучшилось, доля NPL (кредитов, просроченных более чем на 90 дней) снизилась с 17,4% до 14,4% от портфеля. В банке подчеркивают, что работа в части плохих долгов "по розничному направлению, в частности списание старых кредитов с просрочкой более 720 дней, будет продолжаться, по корпоративному блоку ведется работа с залогами, в том числе рассматриваются варианты реструктуризации задолженности платежеспособных заемщиков".
Вместе с тем объем резервов МДМ-банка покрывает только 82,4% объема NPL, тогда как обычно банки стараются поддерживать этот показатель на уровне 100%, отмечают аналитики. По итогам 2010 года у банка "Санкт-Петербург" провизии покрывают 189% плохих долгов, у Номос-банка — 182%, говорит Ольга Веселова. "Банку не обязательно иметь 100-процентное покрытие NPL резервами, особенно если он ожидает резкого снижения просрочки, однако такой подход воспринимается как более консервативный и понятный для рынка",— подчеркивает заместитель руководителя аналитического департамента компании "Совлинк" Ольга Беленькая. Впрочем, отмечает она, провизии МДМ-банка и прежде не покрывали 100% просрочки, на конец 2009 года они закрывали 90% объема NPL. "Если бы банк покрывал резервами все NPL, их объем должен был бы составлять не 31,6 млрд руб., а 38,3 млрд руб., а значит, по итогам 2010 год он не показал бы прибыли",— подсчитывает госпожа Беленькая. В МДМ-банке снижение покрытия просрочки резервами до 82,4% считают возможным "в связи с улучшающейся макроэкономической ситуацией, а также вследствие качественного обеспечения большинства кредитов".