Дешево и не сердито

Весь минувший год банки целенаправленно снижали ставки по депозитам юридических лиц, в результате чего они в зависимости от вклада уменьшились на 7-10 процентных пунктов. Чтобы не лишиться притока пассивов, кредитным учреждениям теперь придется удерживать стоимость вкладов на относительно стабильном уровне. По мнению участников рынка, в течение года проценты по депозитам будут зависеть от потребностей в ресурсах конкретного банка, но в целом по системе произойдет снижение ставок еще на 0,5-1,5 процентных пункта.

Наталия Богута

По итогам прошлого года чистый убыток получили всего 35 украинских банков, то есть около 20% от их общего количества. Общий по системе чистый убыток уменьшился практически в три раза, составив 13,027 млрд грн (38,4 млрд грн годом ранее). Такой результат стал возможен в первую очередь благодаря снижению ставок по депозитам: маржа между стоимостью привлеченных пассивов и размещенных активов позволила банкам наконец почувствовать себя увереннее. В сравнении со снижением ставок по депозитам физлиц, сдерживаемому опасениями оттока средств в более щедрые кредитные учреждения, ставки по вкладам юрлиц ожидала более значительная коррекция — в течение прошлого года они уменьшились на 7-10 п. п. (в зависимости от срока и вида депозита).

"Последние полгода происходило снижение процентных ставок по депозитам юрлиц, причем это было характерно для всех видов вкладов и валют. Прошлое полугодие можно назвать завершением периода дорогих ресурсов",— говорит старший вице-президент департамента корпоративного бизнеса ВТБ Банка Виталий Завгородний. По его словам, среди причин снижения доходности депозитов — избыточная ликвидность банков, а также медленные темпы возобновления кредитования. Сегодня разместить срочный вклад в гривне на три месяца можно под 6,5-12% годовых, но это касается ценовой политики крупных игроков рынка. В мелких банках вполне реально получить и 17% годовых.

В выборе валюты вклада компании достаточно консервативны: практически всех интересует гривна, исключение составляют лишь экспортеры и импортеры. "При отсутствии внешнеэкономической деятельности или других источников валютных поступлений вкладчики не идут на риски, связанные с колебанием курсов валют, и размещают депозиты в гривне",— отмечает директор департамента корпоративного бизнеса банка "Хрещатик" Алексей Манзя. Конечно, такой выбор объясняется и необходимостью предприятий покрывать собственные операционные потребности именно гривной, и достаточно высокими ставками. Для сравнения: в крупных банках ставки по депозитам в долларах США находятся на уровне 4-6,5% годовых, в евро — 2,5-4% годовых.

Объемы больше, сроки длиннее

Портфели пассивов юридических лиц в банках в прошлом году увеличились. По данным НБУ, общий объем средств юрлиц на начало января этого года составил 164,3 млрд грн (годом ранее — 136,1 млрд грн). Изменений в числе лидеров на рынке депозитов юридических лиц за рассматриваемый период не произошло: как и ранее, наибольшие объемы привлеченных средств на счетах банков первой группы по классификации НБУ. "Лидеры на рынке депозитов юридических лиц прежние — ПриватБанк, Укрэксимбанк, 'Финансы и Кредит', 'Райффайзен Банк Аваль'. Скорее всего они сохранят ведущие позиции и в этом году. Юридические лица очень консервативны в вопросах размещения денег на депозитах",— говорит председатель наблюдательного совета банка "Центр" Александр Охрименко.

Если в 2009 году отечественные компании активно собирали со своих счетов последние деньги для поддержания собственной ликвидности, то уже во второй половине 2010-го стало заметно, что бизнес выходит из кризиса — депозиты юрлиц снова стали популярны. Например, традиционно богаты на ресурсы в гривне сроком от 1 месяца и более крупные компании сектора телекоммуникаций. На короткие сроки (до 1 месяца) размещают вклады в основном компании сектора FMCG (импортеры товаров бытовой химии, фармацевтических препаратов). Также появилось больше свободных ресурсов у флагманов металлургии и машиностроения. "Депозиты до востребования популярны среди компаний, зарабатывающих на кассовых излишках. Это могут быть как производственные, так и торговые компании. Долгосрочные депозиты удобны для тех, кто занимается проектными работами, имеет крупные разовые поступления и поэтапную реализацию денежных средств",— отмечает директор департамента маркетинга корпоративного бизнеса ВиЭйБи Банка Наталья Лаврик. Неплохой прирост депозитных портфелей обеспечили банкам и представители финансового сектора — в первую очередь компании по управлению активами и страховщики.

С окончанием острой фазы кризиса изменился подход клиентов к срокам размещения депозитов: если годом ранее предприятия могли себе позволить оформить вклад лишь на неделю-две, максимум на месяц, то сейчас все больше компаний предпочитают размещать вклад на 1-3 месяца. Ресурсы у компаний преимущественно находятся в обороте, и только незначительная их часть оседает на банковских депозитах, отсюда и небольшие сроки размещения вкладов. Впрочем, по словам банкиров, постепенно растет доля долгосрочных депозитов (6-12 месяцев). Это связано с более привлекательными условиями по таким вкладам: в крупных банках ставки по годовым депозитам в гривне находятся в диапазоне 11-16% годовых.

Старые традиции

Как и ранее, у компаний пользуются спросом вклады до востребования. Корпоративные клиенты выбирают вклады с возможностью снятия и пополнения, поскольку еще испытывают недостаток оборотных средств и не могут себе позволить заморозить ресурсы на сравнительно длинный срок. Эти вклады на рынке являются самыми дешевыми: 0,5-6% годовых в гривне, 1,5-3,5% — в долларах. Скорее всего по ним снижение будет происходить быстрее, чем по другим продуктам. За счет этого банки стимулируют клиентов размещать свободные средства на срочных вкладах. "С точки зрения управления ликвидностью со стороны банка такие продукты менее комфортны и удобны, чем обычный депозит на фиксированные сумму и срок, поскольку тяжело спрогнозировать остатки по таким счетам, а платить процентную ставку нужно более высокую, чем по обычному текущему счету",— отмечает первый заместитель председателя правления Проминвестбанка Вячеслав Юткин.

По словам экспертов, нынешний год не принесет клиентам возможности заработать на депозитах, в лучшем случае ставка покроет официальный уровень инфляции. В течение года проценты по вкладам будут колебаться в зависимости от политики и потребностей в ресурсах конкретного банка, но в целом по рынку ставки будут снижаться, пусть и не так активно, как в прошлом году. "Снижение стоимости депозитов для некоторых игроков рынка является всего лишь запоздалой реакцией на тренд доходности, а у более активных игроков обусловлено тем, что они стараются оптимизировать стоимость привлекаемого ресурса, чтобы предложить своему клиенту более дешевый кредитный продукт. Особенно сильно подешевеют валютные депозиты",— считает господин Завгородний. "Ставки по депозитам будут продолжать снижаться, поскольку, развивая кредитование в условиях избыточной ликвидности, банки будут продолжать стремиться удешевить привлекаемый ресурс",— подтверждает госпожа Лаврик.

В течение нынешнего года снижение ставок может составить 1-1,5 п. п. для вкладов в национальной валюте, и 0,25-0,5 п. п. — для депозитов в долларах США и евро. Как отмечает директор департамента депозитов Универсал Банка Панайотис Сарантопулос, снижение стоимости вкладов в большей степени коснется продуктов в национальной валюте, так как кредитные учреждения меньше нуждаются в этих ресурсах. При этом демпинга на рынке депозитов юрлиц не предвидится — практически во всех крупных банках ставки сравнялись. В этих условиях привлекать дополнительные средства клиентов учреждения будут за счет предоставления удобных условий по другим продуктам. В частности, при помощи льготных тарифов на расчетно-кассовое обслуживание или особых условий по покупке-продаже валюты.

Источник: НБУ