Сегодня будет официально объявлена цена размещения привилегированных акций банка "Санкт-Петербург". Закрытие книги заявок в пятницу проходило на фоне лихорадки фондовых рынков из-за опасений дефолта госфонда Dubai World. Однако, как стало известно "Ъ", иностранные инвесторы проявили готовность купить бумаги российского банка на $150 млн по нижней границе объявленного ранее ценового диапазона — $3,1-3,6 за акцию.
В пятницу букраннеры размещения привилегированных акций банка "Санкт-Петербург" — инвестбанки "ВТБ Капитал" и "Ренессанс Капитал" — закрыли книгу заявок на $150 млн, сообщил "Ъ" источник, близкий к размещению. Благодаря размещению банк сможет увеличить совокупный капитал на 17% — до 31,3 млрд руб. По словам источника "Ъ", цена размещения привилегированных акций определена по нижней границе объявленного ранее диапазона $3,1-3,6. Еще $50 млн будет конвертировано из капитала второго уровня в основной капитал за счет субординированных нот.
Весной банк планировал увеличить основной капитал исключительно за счет конвертации долга на сумму до $100 млн из капитала второго уровня в основной капитал. "В тот момент банк не рассматривал варианта привлечения с рынка, потому что возможностей для этого не было",— пояснил другой источник, знакомый с условиями размещения. Сейчас, по его словам, банк сумел привлечь несколько десятков инвесторов — самый крупный из них получит около 3% в уставном капитале банка после конвертации привилегированных акций в обыкновенные в мае 2013 года.
Банк "Санкт-Петербург" провел IPO в ноябре 2007 года, сумев привлечь с рынка $274 млн; размещение прошло с коэффициентом 2,9 к капиталу. В этот раз банк был оценен значительно дешевле — в 1,2 капитала. Однако в условиях кризиса, кроме ВТБ, чью допэмиссию в основном выкупило государство, ни один банк не рискнул провести SPO. Чтобы привлечь инвесторов, "Санкт-Петербург" предложил высокие фиксированные дивиденды — 13,5% от цены размещения, то есть $0,42 на акцию ежегодно.
Основными покупателями акций выступили управляющие компании и фонды, большую часть бумаг приобрели иностранцы. Мажоритарные акционеры в рыночном размещении участия не принимали, и, по словам источника, близкого к сделке, по итогам конвертации в 2013 году доля мажоритарного акционера и председателя правления банка Александра Савельева сократится на несколько процентов. На данный момент, согласно данным банка, господин Савельев владеет напрямую пакетом в 29,9% и еще около 6% — через ООО "Системные технологии" и Issardy Holdings Limited.
Аналитики оценили размещение банка как успешное. "Сам факт, что банк сумел закрыть книгу заявок в условиях тотальных распродаж из-за ситуации с госфондом Dubai World (см. "Ъ" от 28 ноября.— "Ъ") и при этом не вышел за объявленные границы ценового диапазона, говорит об успехе размещения",— указывает аналитик Альфа-банка Лейла Шарифуллина. По ее словам, иностранные инвесторы использовали хорошую возможность войти в капитал российского банка: российские банки торгуются с дисконтом 30-40% к банкам стран BRIC и 10-15% — к банкам Центральной и Восточной Европы по соотношению цены и капитала. "В будущем году, по нашим оценкам, потенциал роста котировок акций банков с текущих уровней может составить 30-40%",— отмечает аналитик ФК "Уралсиб" Леонид Слипченко.